บ่อยครั้งที่การวัดความเข้มข้นของตลาดนั้นทำได้ยากโดยการดูจากปัจจัยต่างๆเช่นรายได้ลูกค้าและสถานที่ ดัชนี Herfindahl-Hirschman เป็นสมการที่วัดความเข้มข้นของตลาดในกลุ่มคู่แข่งได้อย่างแม่นยำ นี่เป็นเครื่องมือที่ได้รับความนิยมไม่เพียง แต่สำหรับการกำหนดระดับความเข้มข้น แต่ยังเพื่อพิสูจน์การมีอยู่ของการผูกขาดและการปฏิบัติที่ไม่เป็นธรรมอื่น ๆ แม้ว่านี่จะเป็นวิธีการที่ยอมรับกันโดยทั่วไป แต่ก็ยังมีปัญหามากมายเกี่ยวกับผลลัพธ์ของมัน
เพื่อวัตถุประสงค์ที่ซับซ้อนเช่นนี้ดัชนี Herfindahl-Hirschman มีสมการที่ง่ายอย่างน่าประหลาดใจ เพื่อให้การคำนวณนี้เสร็จสมบูรณ์จะต้องพิจารณาส่วนแบ่งการตลาดสำหรับทุก บริษัท ที่เกี่ยวข้อง หลังจากคำนวณส่วนแบ่งการตลาดแล้วเปอร์เซ็นต์ส่วนแบ่งของแต่ละองค์กรจะถูกยกกำลังสองและจากนั้นจะรวมการแบ่งปันทั้งหมดเข้าด้วยกัน ตัวเลขที่ได้จะทำให้นักเศรษฐศาสตร์ดูระดับความเข้มข้นของตลาดที่กำหนดอย่างเป็นรูปธรรม
ตัวอย่างของดัชนี Herfindahl-Hirschman ก็คือการมีร้านเสื้อผ้าที่แข่งขันกันสี่แห่งร้านที่สองมีส่วนแบ่งทางการตลาด 30 เปอร์เซ็นต์และอีกสองแห่งมีส่วนแบ่งตลาด 20% เมื่อตัวเลขเหล่านี้ถูกยกกำลังสองและรวมเข้าด้วยกันตัวเลขที่ได้คือ 2,600 ตัวเลขนี้ไม่ได้มีความหมายมากนัก แต่ผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินใช้เป็นภาพรวมของตลาดใด ๆ ก็ตาม
ยิ่งเลขศูนย์ของ Herfindahl-Hirschman อยู่ใกล้ศูนย์ยิ่งมีความเข้มข้นน้อยกว่าตลาดใดก็ตาม เมื่อจำนวน บริษัท คู่แข่งลดลงจำนวนผลลัพธ์ที่เพิ่มขึ้น ตลาดระหว่าง 1,000 ถึง 1,800 นั้นถือว่ามีความเข้มข้นปานกลาง สิ่งใดที่สูงกว่า 1,800 ถือว่ามีความเข้มข้นมาก
จุดประสงค์ของการวัดความเข้มข้นของตลาดนั้นอยู่ในกฎหมายต่อต้านการผูกขาด ตัวเลขที่สร้างขึ้นโดยดัชนี Herfindahl-Hirschman นั้นถูกใช้ในชุดต่อต้านการผูกขาดเพื่อพิสูจน์ว่าองค์กรหนึ่งมีการผูกขาดหรือกำลังเข้าใกล้จุดนั้น ดัชนียังใช้ในการจัดการเทคโนโลยีและกฎหมายการแข่งขันเพื่อแสดงความต้องการการแข่งขันที่สมบูรณ์แบบและความเป็นไปไม่ได้ที่จะบรรลุความสำเร็จนั้น
ดัชนี Herfindahl-Hirschman ถูกนำมาใช้ในหลายกรณีทางกฎหมายและการศึกษาด้านเศรษฐศาสตร์ แต่ได้รับการวิจารณ์อย่างยุติธรรม หนึ่งในจุดอ่อนของมันคือองค์ประกอบที่ไม่สามารถจดจำได้ของหลาย ๆ ตลาด ตัวอย่างจะเป็นโรงภาพยนตร์ที่สามารถเปรียบเทียบกับอีกแบบหนึ่งและดูแข่งขันได้ แต่ยังคงมีความทุกข์เนื่องจากตัวเลือกอื่น ๆ เช่นเคเบิลทีวีภาพยนตร์อินเทอร์เน็ตและร้านวิดีโอ ขอบเขตทางภูมิศาสตร์ยังเป็นจุดที่ยุ่งยากสำหรับการ จำกัด การแข่งขันโดยเฉพาะในเศรษฐกิจโลกที่มีความอิ่มตัวของอินเทอร์เน็ตมากขึ้น
