บริษัท และสถาบันอื่น ๆ หาเงินด้วยการขายหลักทรัพย์ให้กับนักลงทุนในตลาดทุน การจัดการความเสี่ยงในตลาดทุนเป็นสิ่งจำเป็นเพื่อให้แน่ใจว่านักลงทุนเข้าใจลักษณะของหลักทรัพย์ที่ซื้อ นอกจากนี้กฎหมายหลักทรัพย์ในหลายประเทศกำหนดให้ บริษัท การลงทุนต้องจัดทำรายงานทางการเงินและเอกสารอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้องกับหลักทรัพย์ที่เปิดเผยต่อสาธารณะ ดังนั้นการจัดการความเสี่ยงในตลาดทุนจึงมักได้รับคำสั่งทางกฎหมาย
กระบวนการจัดการความเสี่ยงเริ่มต้นเมื่อผู้จัดการการจัดจำหน่ายหลักทรัพย์ตรวจสอบบัญชีของหน่วยงานที่กำลังวางแผนที่จะออกหุ้นหรือขายพันธบัตรในตลาดเปิด Underwriters มีหน้าที่พิจารณาว่าหน่วยงานเหล่านี้สามารถจ่ายเงินเพื่อชำระหนี้ได้หรือไม่และเงินทุนจากการซื้อหุ้นจะช่วยให้ บริษัท เหล่านี้สามารถขยายและเติบโตในมูลค่าได้หรือไม่ บริษัท การลงทุนสามารถปฏิเสธที่จะดำเนินการเกี่ยวกับการจัดจำหน่ายหลักทรัพย์ที่เสนอขายครั้งแรกต่อประชาชน (IPOs) และการเปิดตัวของหลักทรัพย์ประเภทอื่น ๆ หากการซื้อหลักทรัพย์ดังกล่าว ในหลาย ๆ กรณี บริษัท ที่ตลาดหลักทรัพย์ที่ออกใหม่ก็ซื้อหุ้นและพันธบัตรบางส่วนซึ่งหมายความว่า บริษัท เหล่านี้มักลังเลที่จะซื้อขายหลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงสูง
เมื่อ บริษัท การลงทุนตัดสินใจที่จะกดข้างหน้าด้วยการเปิดตัวการรักษาความปลอดภัยใหม่ขั้นตอนต่อไปในกระบวนการจัดการความเสี่ยงในตลาดทุนมักจะเกี่ยวข้องกับการจัดอันดับหน่วยงาน ตัวแทนที่ว่าจ้างโดย บริษัท เหล่านี้จะตรวจสอบหลักทรัพย์และพยายามวัดระดับความเสี่ยงหลักที่ผู้ซื้อหลักทรัพย์แต่ละรายจะต้องเผชิญ หน่วยงานเหล่านี้กำหนดอันดับความน่าเชื่อถือให้กับหุ้นและพันธบัตร หลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงต่ำได้รับการจัดอันดับสูงสุดในขณะที่หลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงสูงจะได้รับการจัดอันดับต่ำสุด อัตราผลตอบแทนที่จ่ายจากพันธบัตรขึ้นอยู่กับการจัดอันดับเหล่านี้และพันธบัตรขยะที่เรียกว่าจ่ายผลตอบแทนสูงสุดเพราะผู้ออกพันธบัตรเหล่านี้มีแนวโน้มที่จะผิดนัดชำระหนี้
นักลงทุนและโบรกเกอร์รายบุคคลซึ่งทำหน้าที่ในนามของผู้บริโภคและธุรกิจเปรียบเทียบผลตอบแทนที่เป็นไปได้ที่มีกับหลักทรัพย์บางประเภทที่มีระดับความเสี่ยงหลักที่นักลงทุนต้องเผชิญ ดังนั้นการจัดการความเสี่ยงในตลาดทุนมักทำให้ผู้บริโภคมีงานวิจัยส่วนตัวของตนเองเกี่ยวกับ บริษัท หรือเทศบาลเพื่อพิจารณาว่าพวกเขาต้องการที่จะเสี่ยงในการลงทุนกองทุนของตัวเองในสถาบันเหล่านี้หรือไม่ คนส่วนใหญ่ตัดสินใจบนพื้นฐานการค้นพบของตนเองพร้อมกับคำแนะนำของโบรกเกอร์และการประเมินของหน่วยงานจัดอันดับหลักทรัพย์
ในกรณีที่ไม่มีการจัดการความเสี่ยงนักลงทุนจะไม่มีวิธีที่แน่นอนในการระบุการลงทุนที่มีความเสี่ยงต่ำจากหลักทรัพย์เก็งกำไร หน่วยงานกำกับดูแลของรัฐบาลในหลายประเทศทำการตรวจสอบหน่วยงานจัดอันดับและ บริษัท นายหน้าเพื่อให้แน่ใจว่า บริษัท เหล่านี้ให้ข้อมูลความเสี่ยงที่ถูกต้องแก่ผู้บริโภค อย่างไรก็ตามประเภทหลักทรัพย์ส่วนใหญ่มีน้อยหากมีการค้ำประกันเงินต้นซึ่งหมายความว่ากระบวนการจัดการความเสี่ยงในตลาดทุนไม่เพียงพอที่จะกำจัดอันตรายจากการลงทุนทั้งหมดที่นักลงทุนต้องเผชิญ
