Otomatik işlem sistemlerini sınıflandırmanın iki yolu vardır. Bunlardan biri algoritmaların açıklanıp açıklanmadığına dayanmaktadır. Algoritmalar açıklanırsa, sistemlere “açıklanmış sistem” denir. Açıklanmayan otomatik alım satım sistemlerine “kara kutu” sistemler denir. Bu sistemleri sınıflandırmanın ikinci yolu, kullanılan algoritma türüne dayanmaktadır.
Çevrim çalışmaları, oynaklık patlaması ve fiyat patlaması en popüler algoritmalardır. Döngü çalışmaları, üstleri ve altları tahmin etmek için farklı uzunluklarda döngüleri bir araya getirir. Volatilite patlaması sistemleri genellikle bir hisse senedinin veya emtianın volatilitesinin düşük olduğu zamanlara odaklanır, sonra piyasaya volatilite artışına girer. Fiyat ayrıştırma sistemleri, belirli bir süre içinde en yüksek ve en düşük fiyatları izler, ardından daha yüksek veya düşük bir fiyat elde edildiğinde pazara girin.
Otomatik bir alım satım sistemi bir pozisyona girdikten sonra, bu pozisyondan ne zaman çıkacağını belirlemesi gerekir. Bazı sistemler hareketli bir ortalama kullanır, bazıları ise belirli bir süre boyunca bekler ve sonra çıkar. Bir başka yaklaşım, bir pozisyon karlı olduğu anda çıkmak veya belirli bir karlılık seviyesine ulaşıldıktan sonra çıkmaktır. Çoğu sistem, sistemin izin verdiği en büyük kayıp olan sabit bir zarar miktarına sahiptir. Bu tutar için kullanılan terim “zararı durdurmak” dır.
Kara kutu ticareti stratejileri olarak satılan birçok bilgisayar programı vardır. Bunların çoğu “geri test etme” temelinde satılıyor. Eğer gerçek zamanlı işlem yapmanın önemli bir geçmişi yoksa ya da sistemi kullanan bir Monte Carlo simülasyonu gibi geri test verileri dışındaki veriler üzerinde iyi sonuçların büyük bir kısmı varsa Gerçek parayla büyük bir kumar. Birkaç kuralı bir araya getirmek ve sistemi göze çarpan sonuçlara yol açacak şekilde beş veya on yıllık işlem verilerinde optimize etmek zor değildir, ancak böyle bir sistemin gerçek dünya ticaretinde karlı olması pek mümkün değildir.
Karlı olan otomatik ticaret sistemleri mevcuttur. Piyasaların nasıl çalıştığını çok iyi anlayan yanlarda çalışan fizik bilgisine sahip insanlar tarafından yaratılmışlardır. Yaratıcılar, çoğunlukla düşük profilli tutan yatırım veya ticaret grupları için çalışırlar. Tüm ticaret alanlarında veya pazarlarda yatırım yapmak gibi, parasını algoritmik, otomatik bir ticaret sistemine emanet etmek, çok dikkatli bir şekilde ve yalnızca önemli bir araştırmadan sonra yapılmalıdır.
