Teminatsız ipotek ile, kişi cebinden bir depozito ödemeden ev satın alabilir. Bu seçenek çok az parası olan veya tasarruflarını yeni mobilya ve taşınma masraflarına harcamayı tercih eden bir kişiye yardımcı olabilir. Bununla birlikte, yüzde 100 ipoteğin eksileri ciddi olabilir. Bir borçlu bir ipoteğe depozito yapmadığında, borç veren kredinin ödenmesinde daha fazla risk alır. Bu riski hesaba katmak için borç veren genellikle yüksek faiz oranları uygular ve borçlunun özel ipotek sigortası (PMI) satın almasını ister.
Teminatsız ipotek, kredisi iyi olan ancak birikimi olmayan kişilerin depozito biriktirmeye çalışırken uzun bir süre beklemek yerine şimdi kendi evini satın almasını mümkün kılabilir. Ayrıca, tasarrufları olan ancak çok fazla mobilya satın alması, yüksek taşıma ücretleri ödemesi veya diğer masrafları ödemesi gereken kişiler için yararlı olabilir. Depozito olmadan ipotek alarak, kişi başka hedeflere ulaşmak için parası olmasını sağlayabilir.
Maalesef, depozito olmadan ipotek alma konusunda da eksileri var. Çoğu durumda, yüzde 100 ipotek almak, daha fazla faiz ödemeye söz vermek anlamına gelir. Borç veren yüzde 100 ipotek verdiğinde, borçlunun mülkünde herhangi bir özkaynağı yoktur; bu, parasının hiçbirinin risk altında olmadığı anlamına gelir. Bunun yerine, borç veren geleneksel bir ipotek kredisine göre daha fazla risk alır. Bu riski telafi etmek için, borç veren genellikle bu tür borçluları çok daha fazla faizle borçlandırır.
Teminatsız ipotek almanın bir başka yolu da, borç verenin tipik olarak borçlunun PMI satın almasını gerektirmesidir. PMI, kredi verenlerin genellikle ipoteğe yüzde 20'den az borç veren borçlulardan talep ettiği bir sigorta türüdür. Borçlu için bir kredinin toplam maliyetine katkıda bulunur, ancak borç vermeyen bir kuruma borç vermeyenlere borç vererek kredi veren kurumun maruz kaldığı riske karşı korunmasına yardımcı olur.
Bazı borçlular için, teminatsız bir ipotek edinmenin ek bir kredisi, kredinin elde edilmesinin daha zor olması olabilir. Pek çok borç veren, depozito ödemeyen borçlulara daha katı kriterler uygular. Çoğu durumda, bu tür bir borç almak isteyen borçluların mortgage alabileceklerini ve diğer giderlerini karşılayabileceklerini göstermek için mükemmel krediye ve yeterli gelire ihtiyaçları olacaktır.
