Gerçekleşen bir getiri, belirli bir değerlendirme süresi boyunca portföy değeri üzerinden yapılan gerçek kazanç miktarıdır. Bu rakam, portföyde yer alan varlıkların her birinin ürettiği kazancı ve münferit varlıkların değerinde bir kayma sonucu meydana gelen zararları dikkate almaktadır. Portföyde tutulan her bir varlıkla ilgili gerçekleşen getiriyi belirlemek de mümkündür.
Bir yatırımcının yatırımlarından elde edilen gerçek getiriyi periyodik olarak onaylamak istemesinin birkaç nedeni vardır. İlki, portföyün istikrarı ile ilgili. Genel olarak portföy için getiri oranı düşükse veya azalması gerekiyorsa, bu, yatırım türlerindeki çeşitlendirmenin iyi bir fikir olacağının bir işaretidir. Portföyün halihazırda çeşitliliği olması durumunda, karşılığında bir zarar, yatırım türlerinden birinin ya da daha fazlasının, toplanan varlıkların toplam değerinden daha yüksek bir yüzdesini gerektiğinden daha fazla oluşturduğunu gösterebilir. Her iki senaryoda da, gerçekleşen getirinin olması gerektiği gibi olmadığına dikkat çekmek, yatırımcının daha fazla zarar gerçekleşmeden önce değişiklik yapmasını isteyebilir.
Gerçekleşen tahvilleri içeren bir portföyde gerçekleşen getiriyi hesaplarken, belirtilen dönem için tahvil kuponu üzerinden alınan fiili faiz ödemelerine odaklanmak önemlidir. Örneğin, on yıl süreli bir tahvil ihracı yıllık% 5 faiz ödemesi teklif ederse, yatırımcı bu ödemeyi ancak ödemenin daha önce alınmış olması durumunda iade tutarına dahil edecektir. Buna karşılık, yatırımcı portföydeki her hisse senedi biriminin birim fiyatındaki herhangi bir artışı not edecektir, çünkü bu rakam söz konusu hisse senetlerinin piyasa değerindeki değişimin dönem sonundaki değişimini yansıtmaktadır.
Gerçekleşen bir geri dönüşün hesaplanması, bir yatırımcının hangi varlıkların bir süre daha tutulacağı, hangilerinin hemen satılacağı ve belirli bir yatırımın ek hisse veya birimlerinin edinilmesi konusunda karar vermesine yardımcı olmak için uzun bir yol olabilir. . Zaman içindeki getiri oranını ölçerek, yatırım çabası için belirlenen hedeflerin karşılanıp karşılanmadığını ve varlık alım satımının bu amaçlara ulaşma üzerindeki potansiyel etkisinin belirlenmesi mümkündür. Bir yönetim aracı olarak, ardışık dönemler için gerçekleşen getiriyi bilmek, yatırımcının varlıklarını en iyi etkiyi sağlayacak şekilde düzenlemesine yardımcı olabilir ve portföyü bir sonraki kârlılık seviyesine doğru ilerlemeye konumlandırabilir.
