İkinci bir güvence belgesi, böyle bir kredi mevcut olduğu zaman mülkün değerine karşı verilen bir kredidir. Taşınmaz kredileri ekteki tarihlere göre numaralandırılır. Bir ev alıcısı bir ev satın almak için bir banka kredisi alırsa, örneğin, bu kredinin, birincil veya ilk olarak bir senet olarak kabul edildiği kabul edilir. Eğer alıcı daha sonra aynı mülk için başka bir kredi alırsa, bu kredi ikinci senet kredisidir. İkincil güvence senetleri, birincil emsal senetlerine göre küçüktür ve birincil senet her zaman önce ödenmelidir. Bu nedenle ikinci bir güvence senetinin riskli olduğu kabul edilir ve genellikle yüksek faiz oranı taşır.
Güven anlaşmaları ipoteğe çok benziyor. Çoğu zaman, yerel yasa, bir borçlunun bir borcu garanti altına almak için bir ipotek veya güven aracı kullanıp kullanmayacağını belirler. Amerika Birleşik Devletleri'nde, yürürlükteki emlak ve iflas kanunlarına dayanarak “ipotek devleti” veya “güven devleti” olarak tanımlamak tek tek devletlere kalmıştır. Birincil fark, katılan tarafların sayısındadır.
Bir ipotek durumunda, iki taraf vardır: borç veren ve borç alan. Bir güven içinde, üç var: borç verenin, borçlunun ve mal sahibinin yararına mülkün mülkiyetini elinde tutan bir mütevelli. Özellikle bankalar veya diğer büyük kuruluşlar aracılığıyla müzakere edilen ticari ticari güvencelerde, mütevelli ve borç verenler aynıdır. O zaman, genellikle ipotek ve tröstlerin ayırt edilemez şekilde işlediğinin nedeni budur.
Emanet işlemlerinde en yaygın kullanım özelliği mülk satın almak için sermaye teminatı sağlamaktır. Konutlar genellikle bir alıcının peşin ödeme yapabileceğinden daha pahalıya mal olur ve bir güven anlaşması, alıcıya belirli bir programa faiz ile belirli bir programa geri ödeme koşuluna bağlı olarak belirli bir miktardaki paraya erişme imkanı veren bir senet ödemesi yapar. Bununla birlikte, genellikle bir borç verenin bir alıcıya uzatmak istediği para miktarı, alıcının istediği evi satın almak için ihtiyaç duyduğu miktardan daha azdır. Bu durumda, borç veren, başka bir ticari borç verenden veya satıcıdan kendisinden ikinci bir güvence talebinde bulunabilir. İkinci senet, satın alma fiyatı ile ilk senette verilen para miktarı arasındaki boşluğu doldurur.
Borçlular, zaman içinde ikinci güvence işlemleri için de başvurabilirler. Çoğu insan için, bir ev sahip oldukları en büyük eşitliktir. Bu özkaynaklara karşı borç almak, onarım veya iyileştirmeler için kullanılabilecek para kazanmanın bir yoludur. Bazen, mülk aleyhindeki bir senetten elde edilen para, diğer borçları ödemek ya da bir araba almak gibi, evle tamamen ilgisi olmayan harcamalar için de kullanılabilir.
İkinci güvene işlerine genellikle ilk güvene bağlı işlerden daha sıkı dizelerle verilir. Bunun nedeni, borç verene, paranın hiçbir zaman geri ödenmemesi riskinin artmasıdır. Güvenleri her zaman verdikleri sıraya göre geri ödenmelidir. Örneğin, bir borçlu iflas ederse, malvarlığı tasfiye edilir ve ikinci bir güvencinin herhangi bir ödeme alabilmesi için ilk güvenin tamamen ödenmesi gerekir.
Rehine verme riski ayrıca, ikinci bir güvence verenin borç vermiş olacağı bir şeydir. Borç alan ilk güvene temerrüde düşerse, ilk sahip mülkten vazgeçebilir. Bu olursa, herhangi bir ikinci güvence senedini de içeren tüm gençler, genellikle ortadan kaldırılır. İkinci bir güvence sahibi, borçluya, güven şartlarının yerine getirilmesi için dava açabilir, ancak borçlu ödeme yapamıyorsa, dava genellikle çok az işe yarar. Bir borçluya karşı mahkeme emri bile olsa, borçlu iflas ederse neredeyse uygulanamaz.
