Birikmiş kar vergisi, belirli bir eşiği aşan kurumsal tasarruflar için bir gelir vergisi değerlendirmesidir. Hükümetler, şirketlerin kar paylarını hissedarlara temettü olarak dağıtmalarını, hükümetin temettü dağıtımını hissedar düzeyinde vermesini sağlar. Bir şirket, karlarını kâr payı olarak dağıtmak yerine karını koruduğunda, hükümetin beklenen vergi gelirini bozar. Bir şirketin belirli bir eşiğin üzerinde bir miktar biriktirdiği durumlarda, hükümet temettü dağıtımları yoluyla elde etmediği geliri telafi etmek için özel bir birikmiş kar vergisi uygular.
Kurumlar vergisi yapısı, çifte vergilendirme olarak adlandırılan bir özelliğe sahiptir. Hükümetler aslında iki kere şirket gelirini vergilendirir. Bir şirket her yıl vergi beyannamesi verir ve net gelir üzerinden kurumlar vergisi üzerinden gelir vergisi öder. Daha sonra, net gelirin veya kârın bir kısmını temettüler halinde hissedarlara dağıtır. Hükümet bu parayı bireysel olarak tekrar vergilendirir çünkü hissedarlar bireysel gelir vergisi beyannamelerini doldururken aldıkları temettüler için vergi ödemek zorundadır.
Şirketler ve hissedarlar daima çifte vergilendirmeyi önlemek ve toplam vergi yükünü azaltmak için yollar ararlar. Kurumların vergi yükümlülüğünü en aza indirmek için kullanmaya başladığı mekanizmalardan biri, temettü olarak dağıtmak yerine kâr elde etmeleriydi. Bu, şirketin nakit kazancını artıracak ve tipik olarak hisse senedi fiyatı üzerinde olumlu bir etkisi olacaktır. Hissedarlar daha sonra stoklarını satabilir ve bu şekilde bir kar elde edebilirler. Satışta sermaye kazancı vergisi ödemek zorunda kalacaklardı, ancak sermaye kazancı vergisi normalde temettü değerlendirmesinden çok daha düşük.
Bu uygulamayla mücadele etmek için hükümetler birikmiş kar vergisini uyguladılar. Bu vergi, bir kurumun, beklenen bir ihtiyaca dayanarak haklı çıkaramayacağı bir yandan aşırı miktarda nakit kazanması durumunda başlar. Örneğin, bir şirketin yakın gelecekte önemli bir dava anlaşması yapmak zorunda kalmasını beklerse nakit para biriktirmesine izin verilir, ancak hissedarlarının temettü vergi ödemekten kaçınmasına izin vermek için nakit para kullanamaz. Şirket kasası, yeterli bir gerekçe olmaksızın kendi yetki alanında vergi kodu ile belirlenen bir eşiği aştığında, biriken kar vergisini bu tutar üzerinden ödemek zorundadır.
Bir şirketin, hissedarlara temettüler üzerinden vergi almalarını sağlamak yerine birikmiş kar vergisini ödemeyi seçtiği durumlar olabilir. Vergi kanunu her ülkede belirli aralıklarla değişir. Temettü, sermaye kazancı ve birikmiş karlara uygulanan vergi oranları akıcıdır ve kurum ve hissedarları için vergi yükümlülüğünü en aza indirecek doğru yol sürekli olarak değerlendirilmelidir.
