Varlık kalitesi, bir kişi veya kurum tarafından tutulan çeşitli varlıklara iliştirilen toplam riski ifade eder. Bu terim, bankalar tarafından en yaygın olarak kullanılan, varlıklarının kaçının finansal risk altında olduğunu ve olası zararlar için ne kadar ödenek ayırmaları gerektiğini belirler. Kesin bir varlık kalitesi tespiti gerektiren en yaygın varlıklar, borçluların geri ödeme yükümlülüklerinde temerrüde düşmesi durumunda, takipteki varlıklar olabilen kredilerdir. Risk yöneticileri genellikle ne kadar riskin olduğuna bağlı olarak her bir varlığa sayısal bir sıralama atayarak varlığın kalitesini değerlendirir.
Modern iş dünyasının çoğu, kredi düzenlemelerine ve bir kurumdan diğerine sunulan kredilere bağlıdır. Ne yazık ki, borç alanların kredinin başlangıç miktarını veya borç verenin talep ettiği faiz ödemelerini geri ödeyememesi riski her zaman vardır. Çeşitli türden krediler sunan bankalar, genel operasyonlarının zarar görmesine neden olabilecek temerrütlere karşı korunmalarını sağlamalıdır, bu da yerel ve muhtemelen ulusal ekonomilere zarar verebilir. Varlık kalitesinin sağlam bir şekilde değerlendirilmesi, bir finansal kurum olarak genel başarı için çok önemlidir.
Varlık kalite derecelendirmelerinin arkasındaki genel fikir, her bir varlıkla ilişkili bireysel riski değerlendirmektir. Risk yöneticileri tarafından kullanılan farklı teknikler olsa da, varlıkları derecelendirmenin en temel yolu 1 ila 5 arasındadır. Birinin sıralaması, bir devlet tahvili gibi varlığın kendisine bağlı hiçbir riskin bulunmadığını ya da beşinin bir sıralamasını belirlerken, söz konusu varlığın, sözde bir önemsiz tahvil gibi, söz konusu varlığın Kredi notu düşük olan bir şirket, elinde tutan kuruma hiçbir şey iade etmez.
Bankalardan ve diğer borç verenlerden borç alan şirketler en çok varlık riski ile ilişkilendirilirken, her türlü yatırımın varlık kalitesi açısından değerlendirilmesi gerekir. Örneğin, hisse senedi sunan şirketler acı çekiyorsa, hisse senedi yatırımı risklidir. Gayrimenkul piyasasının kaba bir yama varsa, emlak yatırım yapmak sorun olabilir. Esasen risksiz bir yatırım diye bir şey yoktur.
Belirli bir yatırımın varlık kalitesi belirlendiğinde, bankalar ve diğer kurumlar, portföylerinin tamamının risk seviyelerini değerlendirmeye devam edebilirler. Bir portföye saldırmanın en iyi yolu, yüksek riskli yatırımları, bir şeyi geri getireceğinden emin olanlarla daha güvenli hale getirmektir. Ek olarak, bir banka her zaman en kötü durum senaryosunun ortaya çıkması durumunda tüm riskli varlıklarını finansal olarak karşılayabileceğinden emin olmalıdır.
