Bir akreditif ile banka teminatı arasındaki temel fark, bankanın üstlendiği sorumluluk düzeyidir. Bu ikisi aynı zamanda amaçları, kullanım sıklıkları ve ilgili taraflar açısından da farklılık gösterir. Uluslararası ticarette, işlemlerin planlandığı gibi devam etmesini sağlamak için genellikle bir kredi mektubu kullanılır. Bir banka garantisi, taraflardan birinin iflas etmesi durumunda bir projenin finansmanının sağlanmasını sağlamaya yardımcı olur. Bu düzenleme genellikle inşaat projelerinde ve altyapı gelişiminde görülür.
Uluslararası ticarette, satıcı ödemenin geleceğinden emin olmak ister ve alıcı emrin gönderildiğinden emin olmak ister. Bir kredi mektubu (LC) bu süreci kolaylaştırır. Alıcı, LC vermek için bir banka ile sözleşme yapacaktır. Bu sözleşme, satıcıya ödeme için yerine getirilmesi gereken şartları ve alıcının bankayı geri ödeme yükümlülüğünü düzenler.
İhraç eden banka, teminatı belirten satıcıya akreditif gönderir. Tipik olarak, bu bir konşimento gibi standart bir gönderi belgesi sunmayı içerir. Satıcı bu belgenin sunumunda banka tarafından ödenir. Banka daha sonra, konşimentoyu gönderene teslim edecek ve siparişi teslim alacak olan alıcıya konşimento iletir. Alıcı daha sonra bankayı geri öder.
İhraç eden bankanın tek sorumluluğu, kararlaştırılan belgelerle sunulduğunda ödeme yapmaktır. Akreditif, açılan banka ile alıcı arasındaki sözleşmeye bağlı düzenlemeye bağlıdır. Alıcı ile satıcı arasındaki sözleşmeyi denetlemek bankanın sorumluluğunda değildir. Bu sözleşmenin şartlarının ihlali, bir LC'nin verilmesiyle hiçbir ilgisi yoktur. Örneğin, satıcı uygun belgeleri sunmuş ve ödenmiş ancak arızalı bir ürün göndermiş olsaydı, alıcı yine de veren bankayı geri ödemek zorunda kalacaktı.
Banka veren banka, banka garantisiyle daha büyük bir sorumluluk üstlenir. Bu durumda, banka borcun ödenmesi veya bir tarafın bir anlaşmaya varacağı bazı görevlerin yerine getirilmesi için sorumluluk kabul eder. Parti iflas ederse veya sözleşmeden doğan yükümlülükleri yerine getiremezse, banka sorumluluğu üstlenir ve sözleşmenin şartlarını yerine getirmelidir. Böyle bir teminat, halka açık tahviller verildiğinde sıklıkla gereklidir.
Bir akreditif ve banka teminatı arasındaki kullanım farkı, oynadıkları rollerde görülebilir. Bir LC, taraflar arasındaki sözleşme yükümlülüğüne doğrudan dahil olmadan ticareti kolaylaştırır. Bir banka garantisinde, ihraççı sözleşmeden doğan sözleşmelerle ve ilgili tarafların performanslarıyla yakından ilgilenmektedir. Her ikisi de riski azaltmak için çalışır, ancak veren banka tarafından kabul edilen katılım ve sorumluluk derinliği ikisini birbirinden ayırır.
