Finansman ve emlak planlama konularında ihtiyaçlar yaklaşımı, bir bireyin veya ailenin ihtiyaçlarını karşılaması için ne kadar hayat sigortasının gerekli olduğunu belirlemek için kullanılan bir stratejidir. Buradaki fikir, sigortalı tarafın ölümü durumunda aile üyelerinin eşit bir yaşam standardını sürdürmelerine yardımcı olmak için gereken hayat sigortası miktarını belirlemektir; buna karşın, yaşam sonu harcamalarını ve olabilecek borçları yönetmektedir. Bu yaklaşım kapsamında değerlendirilen giderlerin kapsamı, bireyin veya ailenin biriminin durumuna göre değişecektir.
Emlak planlamasına ihtiyaçlar yaklaşımı, insan-yaşam yaklaşımı olarak bilinen diğer daha yaygın stratejilere farklı bir odaklanmaya sahiptir. Bu strateji, sigortalı tarafın ölmesi gereken durumlarda maddi zararı telafi etmek için ne kadar hayat sigortasının gerekli olacağına odaklanmaktadır. Burada amaç, statükoyu devam ettirmek için gereken sigorta miktarını belirlemektir, poliçe sahibi hala hayatta ve gelir elde ediyormuş gibi. Sigorta miktarının hesaplanması, genellikle sigortalı tarafın yaşını ve genel sağlığını, yıllık ücret ve istihdama eşlik eden tüm faydaları ve poliçe sahibi tarafından tutulan emekli aylığı veya emeklilik planını dikkate alır. Bu yaklaşım ihtiyaçlar yaklaşımıyla aynı giderlerin çoğuna hitap etse de, çoğu kişi bunu kapsayan bir şey olarak düşünmemektedir.
İhtiyaç yaklaşımını kullanmaya dahil edilebilecek birçok farklı harcama türü vardır. Cenaze masrafları, değerlendirilen herhangi bir devlet veya hediye vergisi, iradesinin ödenmesi için yasal ücretler, mülk yöneticilerinin katlandığı masraflar ve hayatın sona ermesi gereken tıbbi masraflar gibi yaşam sonu masrafları sadece birkaç örnektir. Ayrıca, ipotek borç bakiyeleri, diğer krediler, kredi kartı borcu, çocuk bakımı ve küçük çocuklar için eğitim giderleri ve genel yaşam ödenekleri gibi konular da formülün bir parçasıdır.
İhtiyaç yaklaşımının faydalarından biri, sevilen bir kişinin ölümünden sonra ortaya çıkan ani harcamaların yanı sıra uzun vadeli ihtiyaçları karşılama eğiliminde olmasıdır. Sağlık, cenaze töreni ve hızlı bir şekilde yapılması gereken diğer masrafların üstesinden gelebilecek yeterli teminat bulunduğundan, ölen kişilerin hayatta kalanlarının yas tutma sürecinde ilerledikçe para konusunda endişelenmeleri gerekmez. Aynı zamanda, ihtiyaçlar yaklaşımı kullanılarak yaratılan hayat sigortası teminatı hükümleri, sevdiklerinin uzun vadede finansal istikrardan yararlanmaya devam etmelerini sağlamaya yardımcı olmaktadır. Uygun bir şekilde hesaplandığında, teminat, dahil olan herkese sigortalı tarafın kaybına ayak uydurmak ve yaşama işine geri dönmek için ek süre sağlayacaktır.
