Jaka jest nominalna stopa zwrotu?
Nominalna stopa zwrotu z inwestycji to stopa, przy której inwestycja generuje zysk lub stratę, bez uwzględniania dodatkowych informacji finansowych. Jeśli na przykład ktoś dokona inwestycji w wysokości 100 USD (USD) i otrzyma zwrot w wysokości 110 USD, wówczas nominalna stopa zwrotu z tej inwestycji wyniosła 10%, co stanowi procent uzyskanego z niej zysku. W przeciwieństwie do tej wartości istnieje realna stopa zwrotu, która uwzględnia inne względy finansowe, takie jak podatki lub inflacja, w celu uzyskania bardziej realistycznej wartości zwrotu.
Nominalna stopa zwrotu z inwestycji jest zazwyczaj najbardziej podstawową i najprostszą stopą, jaką można rozważyć w odniesieniu do inwestycji. Ilekroć dana okazja inwestycyjna określa stopę zwrotu z inwestycji, zazwyczaj zapewnia ona nominalną stopę zwrotu, chyba że wskazano inaczej. Stawkę tę można dość łatwo obliczyć, o ile znana jest początkowa wartość inwestycji, a także końcowa wartość zwrotu. Ważne jest również, aby wziąć pod uwagę, że ten rodzaj stawki jest zwykle „prostą” stawką, która nie obejmuje zwiększonej wartości z powodu łączenia.
Aby ktoś mógł określić nominalną stopę zwrotu z inwestycji, on lub ona po prostu określa zysk i dzieli go przez inwestycję początkową. Ktoś inwestujący 100 USD, który odzyska 150 USD, zarobił 50 USD. Kwota ta jest następnie dzielona przez kwotę inwestycji początkowej w celu wygenerowania nominalnej stopy zwrotu, która wynosi 50%. Taka stopa może być również określana jako prosta lub roczna stopa zwrotu, w zależności od okresu, w którym jest obliczana.
Chociaż nominalna stopa zwrotu z inwestycji jest ważna, inwestorzy powinni zawsze brać pod uwagę rzeczywistą stopę zwrotu. Rzeczywista stopa to nominalna stopa zwrotu skorygowana o inne względy finansowe, takie jak podatki, składane stopy zwrotu i inflacja. Jeśli ktoś zainwestuje 100 USD i zarobi 110 USD, stopa zwrotu wydaje się wynosić 10%. Gdy ta kwota zostanie następnie skorygowana o inflację, może być znacznie mniejsza. Dodatni procent inflacji jest zwykle odejmowany od stopy nominalnej, tak że stopa 10% w gospodarce z inflacją 3% miałaby rzeczywistą stopę zwrotu tylko 7%.