Hva er en Bullet-strategi?

Kulestrategien er basert på anskaffelse av en rekke forskjellige typer verdipapirer over en lengre periode, men med alle verdipapirene som forfaller rundt samme måldato. En av hovedfordelene med kulestrategien er at den gjør det mulig for investoren å minimere effekten av svingninger i renten, samtidig som de oppnår utmerket avkastning på investeringene.

Bulletstrategier er relativt enkle å implementere og konstruere. Det første trinnet er å bestemme på hvilket punkt på avkastningskurven investeringsserien skal modnes. Dette vil bidra til trinnvis anskaffelse av tillegg til porteføljen som når løpetid på samme måldato. Å forskyve anskaffelsestidspunktene for eiendelene betyr at risikoen forbundet med renten blir utvannet. Investoren er i stand til å hente gode avtaler på forskjellige obligasjoner og andre verdipapirer underveis, og ordne løpetiden til å falle sammen med ønsket sluttdato.

En av fordelene med kulestrategien er at investeringene er anskaffet og deretter satt av til forfallstidspunktet kommer. Dette betyr selvfølgelig at midlene som brukes til å erverve verdipapirene ikke skal brukes før forfallstidspunktet. For folk som tenker på å skape et fall i inntekter på et gitt tidspunkt, er denne tilnærmingen imidlertid en utmerket løsning. Inntektene som realiseres fra kulestrategien kan brukes til å foreta endelige utbetalinger på eiendommer, håndtere en forutbetalt ballongbetaling eller finansiere en høyskoleutdanning.

Kulestrategien kan være sammensatt av et hvilket som helst antall forskjellige typer obligasjoner og andre verdipapirer. Uten begrensning på antall eiendeler som kan brukes som en del av denne investeringsordningen, er det mulig for investoren å gradvis akkumulere alle eiendelene som er nødvendige for å sikre avkastningsnivået som ønskes på et bestemt tidspunkt. Både små investorer, så vel som investorer som handler med større aksjer og obligasjoner, kan bruke kulestrategien, og skape en attraktiv avkastning for investeringen.