Co to jest dywersyfikacja sektorowa?
Dywersyfikacja sektorowa jest terminem używanym w inwestycjach do opisywania zakupu akcji w starannie wybranej liczbie spółek w określonych głównych grupach branżowych, w przeciwieństwie do wykorzystywania całego zasobu do zakupu akcji w tylko jednej. Głównym powodem praktykowania dywersyfikacji sektorów jest ograniczenie ryzyka, które mogłoby wystąpić w przypadku pogorszenia koniunktury w jednej z branż. Klasyfikacja głównych gałęzi przemysłu obejmuje między innymi takie dziedziny, jak opieka zdrowotna, produkty konsumenckie, finanse i przemysł.
Aktywna dywersyfikacja sektora zapewnia inwestorowi przewagę wynikającą z zachowania ostrożności. To znaczy, że taki inwestor zdaje sobie sprawę, że kupowanie akcji w jednej branży jako inwestycja nie jest dobrą praktyką inwestycyjną. Nawet jeśli inwestor ma szczęście, a przemysł przeżywa okres ogromnego lub stałego wzrostu, w przyszłości może się zdarzyć coś, co spowoduje załamanie lub krach w tej konkretnej branży. Krach może być skutkiem ogólnego pogorszenia koniunktury gospodarczej lub może być wynikiem innych trendów, które mogą wpłynąć w szczególności na ten przemysł. Niezależnie od sytuacji faktem jest, że dywersyfikacja sektora stanowi rodzaj siatki bezpieczeństwa dla inwestora, który nie chce być nieświadomym jakiejkolwiek negatywnej tendencji, która mogłaby wpłynąć na jego inwestycję.
Na przykład, jeśli inwestor, który ma 100 000 USD (USD), zdecyduje się przeznaczyć wszystkie pieniądze na zakup akcji w firmie lotniczej, każdy czynnik, który spowoduje spadek wzorców podróży, będzie miał duży wpływ na inwestora. Zakładając, że istnieje szereg zagrożeń terrorystycznych, które powodują, że pasażerowie trzymają się z daleka od lotów w samolotach, wartość zapasów w liniach lotniczych spadnie w odpowiedzi. Jeżeli dana linia lotnicza, w której inwestor kupił akcje, zdecyduje się zamknąć w wyniku przedłużającej się lub trwałej straty, inwestor straci pieniądze.
Z drugiej strony inwestor mógł zainwestować 35 000 USD w linię lotniczą, 35 000 USD w zakup akcji spółki farmaceutycznej, a pozostałe 30 000 USD w zakup akcji zakładu wydobywczego stali. W takim przypadku portfel inwestora poniesie stratę tylko w takim stopniu, w jakim wpłynie na niego 35 000 USD zainwestowanych w spółkę lotniczą. W związku z tym inwestor nadal posiada zapasy w pozostałych dwóch branżach, aby pomóc w absorpcji wpływu straty. Dywersyfikacja sektorowa jedynie pomaga inwestorom rozłożyć ryzyko związane z inwestycjami poprzez dywersyfikację ich portfela.