Co to jest inwestor anioł?
Nowe firmy muszą szukać kapitału w różnych miejscach. Kiedy ludzie, którzy zakładają nowe firmy, wyczerpali zwykłe metody - własne fundusze i pożyczki uzyskane od przyjaciół i rodziny - nadal mogą nie być w stanie uzyskać pożyczek bankowych lub funduszy venture capital. To wtedy firmy szukają inwestora-anioła. Anioł inwestor wykorzystuje swoje prywatne fundusze, aby zwiększyć kapitał potrzebny do rozpoczęcia działalności gospodarczej w zamian za dość duży udział własnościowy w spółce, zwykle między 10-30%.
Anioł inwestujący dokonuje inwestycji o wysokim ryzyku, więc często szuka firm, które mają uzasadnione oczekiwania na zwrot około 10-krotności swoich inwestycji w ciągu pięciu lat. Niektórzy szukają firm, które mogą zwrócić nawet 20 do 30 razy więcej inwestycji. Inwestycje aniołów często oferują tylko około 20-30% zysku z kapitału podwyższonego, ale zysk ten jest nadal znaczny.
Zwykle inwestor anioł dywersyfikuje się, inwestując w więcej niż jedną firmę rozpoczynającą działalność, ponieważ wiele nowych firm ma wysoki wskaźnik niepowodzenia. Dlatego zaliczanie własnych pieniędzy jest uważane za wysokie ryzyko. Niektóre nowe firmy skazane są na porażkę, a kiedy to nastąpi, wszelkie pieniądze pożyczone przez inwestora anioła zostaną utracone. Zwykle osoba, która chce zostać aniołem, ma pieniądze do stracenia, co w wielu przypadkach można uznać za odpis podatkowy. Ale istnieje potencjalnie duża wypłata inwestycji i oferuje dość dobrą okazję do osiągnięcia znacznego zysku.
Anielski inwestor może również mieć spory talent biznesowy i doradzić nowopowstałej firmie, jak osiągnąć największe sukcesy. Robi to, ponieważ jest to pomocne dla firmy, a także w najlepszym interesie inwestora. Sukces firmy oznacza wyższą stopę zwrotu z inwestycji.
Podobnie jak inwestorzy venture capital, wielu aniołów należy teraz do grup, w których gromadzą fundusze razem. Organizacje inwestorów Angel podejmują wspólne decyzje dotyczące najlepszych miejsc do wydawania pieniędzy. Może to oznaczać, że mniej nowych firm może znaleźć inwestora-anioła. Proces kontroli w celu uzyskania jednego może być bardzo energiczny, a tylko około 1% nowych firm w Stanach Zjednoczonych jest w stanie przekonać anioła-inwestora do zwiększenia funduszy dla swoich firm. Jest to nadal wyższy wskaźnik niż w przypadku firm, które są w stanie otrzymywać fundusze venture capital, co stanowi zaledwie około ćwierć procent wszystkich ubiegających się.
Anioł inwestor wydoby najwięcej pieniędzy lub własności części firmy na swoją inwestycję. Jest to najdroższy sposób na zdobycie pieniędzy na rozpoczęcie działalności dla firmy. Jednak często jest to jedyny sposób na uzyskanie niezbędnych funduszy na założenie firmy, ponieważ inwestorzy venture capital mogą nie być skłonni do inwestowania, a niewiele banków jest gotowych stracić koszule na nowo założonych firmach.
Anioł inwestor uzasadnia swój wysoki zwrot, jeśli firma osiąga zyski, mówiąc, że jego inwestycja jest narażona na największe ryzyko całkowitej utraty. To prawda, ale nie do końca anielska, jak większość współczesnych ludzi by to widziała. Zamiast tego ryzykowne inwestowanie oferuje możliwość zarobienia dużych pieniędzy.