Wat is een berenval op de aandelenmarkt?

Het creëren van een berenval omvat de zorgvuldige planning en uitvoering van een reeks omstandigheden waarin er een dreigende daling op korte termijn van de prijs van een bepaald effect is, die zal worden gevolgd door een stijging van de prijs op lange termijn. In wezen is de berenval ontworpen om beleggers aan te moedigen tegen een hogere prijs te kopen, in de verwachting dat de eenheidsprijs tijdens de opleving hoger zal zijn dan de koers die voor de aandelen is betaald.

Een bear-markt op zich is een omgeving waarin veel pessimisme heerst over de marktprestaties van geselecteerde effecten. De verwachting is dat de markt gaat dalen, en dat zal leiden tot een situatie waarin beleggers short zullen verkopen om de anticipatie op verlies te dekken. Activiteit in dit soort bearish markt betekent dat de mogelijkheden om extra aandelen te kopen behoorlijk goed kunnen zijn. Het risico is echter dat de marktwaarde constant blijft of zal blijven dalen. Wanneer die situatie zich voordoet, kan de belegger geen geld verdienen aan de investering of mogelijk geld verliezen.

Evenzo heeft de berenval ook het potentieel om veel inkomsten voor de belegger te genereren. Mocht de koper de aandelen vroeg in het proces verwerven, dan is het mogelijk om prijzen te betalen die, hoewel hoger dan de huidige marktwaarde, nog steeds aanzienlijk lager zullen zijn dan de uiteindelijke prijs voordat de val begint. Dit vergroot de kans dat de aandelenkoers uiteindelijk oploopt tot een niveau dat de aankoopprijs rechtvaardigt, en overgaat op een aandelenkoers die veel winst oplevert.

Een andere overweging van de berenval is dat de situatie kan leiden tot het ontstaan ​​van een fenomeen dat berenknijpen wordt genoemd. In wezen resulteert een bear squeeze wanneer de belegger een prijs moet betalen voor het aandeel dat moeilijk winstgevend zal zijn wanneer de waarde van de aandelen afvlakt en opnieuw begint te stijgen. Wanneer de investering verlies oplevert of zelfs maar nauwelijks breekt, wordt de situatie een squeeze genoemd. De belegger kan zich gedwongen voelen om de verworven aandelen te verkopen, waardoor de kans wordt uitgesloten dat verdere ongunstige omstandigheden nog meer financieel verlies zullen veroorzaken. Daarom moet worden gekozen om te beginnen met het proces van een berenval met een duidelijk inzicht in het risico van niet alleen aanvankelijk verlies, maar ook verdere financiële verliezen op de weg.