Wat is Estate Accounting?
Estate accounting is boekhouding die betrekking heeft op de afwikkeling van een nalatenschap. Wanneer iemand sterft, wordt zijn of haar eigendom afgehandeld door iemand die is aangewezen als uitvoerder en moet de uitvoerder nauwkeurige boekhoudkundige gegevens bijhouden terwijl de nalatenschap wordt ingepakt en gedistribueerd in overeenstemming met de wensen die in het testament worden uitgedrukt. Daarnaast zijn er enkele speciale boekhoudkundige kwesties die betrekking hebben op nalatenschappen, zoals de noodzaak om namens de overledene definitieve belastingaangiften in te dienen; als de enige dingen die zeker zijn dood en belastingen zijn, is het belangrijk op te merken dat belastingverplichtingen mensen ook na de dood achtervolgen.
Mensen worden vaak geadviseerd om plannen te maken voor hun landgoederen voordat ze sterven, en estate accounting kan een rol spelen wanneer mensen bezig zijn met estate planning. Vooruit denken, zelfs als iemand beperkte activa heeft om te verdelen, kan ervoor zorgen dat een nalatenschap snel door probate kan worden verplaatst en kan worden afgewikkeld. Daarnaast kan landgoedplanning plannen maken voor het geval van arbeidsongeschiktheid, zoals het vestigen van een trust om voor zorg te betalen en iemand aanwijzen om beslissingen te nemen.
Wanneer iemand sterft en de uitvoerder de controle over de nalatenschap krijgt, is het noodzakelijk om een volledige en nauwkeurige beschrijving te genereren van alles wat de nalatenschap bevat. Soms somt een testament een nalatenschap op in detail, wat dit aspect van nalatenschapsboekhouding veel gemakkelijker maakt, en in andere gevallen kan het nodig zijn om een inventaris van de nalatenschap te maken om deze informatie te verzamelen. Dit is een belangrijk aspect van estate accounting omdat het de uitvoerder een volledig beeld geeft van alles in het landgoed.
Deze documentatie wordt gebruikt als het landgoed door probate wordt verplaatst. De uitvoerder moet rekening houden met alle kosten die zijn gemaakt tijdens de behandeling van de nalatenschap en het administreren van nalatenschappen omvat een plicht om onredelijke kosten te vermijden. Nadat de nalatenschap volledig is afgewikkeld, kan de uitvoerder een rapport genereren met details over wat hij of zij heeft gedaan, hoe de nalatenschap is verdeeld en welke kosten zijn gemaakt tijdens de verwerking van de nalatenschap.
Bovendien omvat vermogensboekhouding het opstellen van belastingaangiften voor de overledene en het adviseren van begunstigden over hun eigen belastingen. Overerving kan gepaard gaan met belastingverplichtingen waarop mensen moeten worden voorbereid, zodat ze hun belastingen nauwkeurig kunnen indienen. Hoewel belastingagentschappen mensen toestaan om gewijzigde aangiften in te dienen als ze fouten maken, verdient het de voorkeur om belastingen meteen bij de eerste poging te krijgen.