Co się dzieje z dojrzałością?
Termin zapadalności jest terminem księgowym, który odnosi się do papieru wartościowego, którego firma lub osoba fizyczna nie zamierza sprzedać. W przeciwieństwie do tego, celem takiego zabezpieczenia jest trzymanie go do momentu wygaśnięcia, w którym to momencie inwestor zbiera pierwotną inwestycję wraz z naliczonymi odsetkami. Najczęstszym rodzajem zabezpieczenia utrzymywanego do terminu zapadalności jest obligacja. Takie papiery wartościowe są klasyfikowane w sprawozdaniach finansowych i rachunku zysków i strat, szczególnie jako ten rodzaj instrumentu, i są wykazywane według zamortyzowanego kosztu, co oznacza, że ryczałt inwestycji jest rozdzielany na cały okres jej użytkowania.
Inwestycje są dokonywane na wszelkiego rodzaju cele i związane z nimi wszelkiego rodzaju strategie. W przeciwieństwie do akcji obligacje są zazwyczaj kupowane przez inwestorów w celu utrzymania ich do terminu zapadalności, co oznacza, że nie zostaną sprzedane w żadnym momencie. Ten rodzaj inwestycji zazwyczaj stanowi bezpieczną grę dla inwestorów, ponieważ obligacje są często wspierane przez potężne banki i zazwyczaj są gwarantowane spłaty odsetek. Inwestorzy zazwyczaj po prostu muszą czekać na okres zapadalności, a następnie czerpać korzyści.
Podczas gdy osoby są często zmuszane do zaciągania pożyczek w banku, obligacje stanowią odwrócenie tego porozumienia. W przypadku obligacji inwestor faktycznie pożycza główną kwotę płatności na rzecz danego banku lub instytucji finansowej, a następnie bank spłaca tę pożyczkę wraz z odsetkami. Kwota odsetek jest zwykle ustalana przez bank na początku umowy obligacji. Na przykład obligacja w wysokości 1000 USD (USD), która opłaci 10 procent odsetek, przyniosłaby inwestorowi 100 USD rocznie.
Czas, w którym obligacja będzie utrzymywana do terminu wymagalności, jest również określany przy zakupie obligacji przez inwestora. Przy zgłaszaniu obligacji do celów podatku dochodowego jakikolwiek wzrost lub spadek wartości rynkowej obligacji nie ma wpływu na obciążenie podatkowe inwestora. Zamiast tego taki pojazd bezpieczeństwa jest zgłaszany co roku według zamortyzowanego kosztu.
To sprawia, że zabezpieczenie utrzymywane do terminu zapadalności jest wyjątkowe w ramach koncepcji rachunkowości opartej na intencji. Kontrastuje z obrotem papierami wartościowymi, takimi jak akcje, które można kupować i sprzedawać do woli. Wszelkie zmiany wartości zapasów, a także zyski i straty wynikające z tych zmian, należy zgłaszać do celów podatku dochodowego. Jeśli inwestycja nie ma być utrzymywana do terminu zapadalności ani aktywnie sprzedawana, uznaje się ją za dostępną do sprzedaży, która jest domyślną kategorią inwestycji, które nie należą do żadnej z dwóch pierwszych kategorii.