¿Cuáles son los mejores consejos para la inversión alternativa?
Todas las decisiones de inversión, incluida la inversión alternativa, deben incluir respuestas a algunas preguntas básicas. El inversionista necesita establecer qué nivel de riesgo puede tolerar, y necesita saber si ese nivel de riesgo es proporcional tanto a los rendimientos que está buscando como al tiempo durante el cual espera permanecer invertida. Ella debe considerar si administrará sus propias cuentas y tomará todas sus propias decisiones, o si confía en que alguien más lo hará por ella. El inversionista debe evaluar el clima económico actual en relación con cualquier inversión que esté contemplando, y debe estar preparada para hacer una cantidad considerable de investigación. No hay sustituto para la diligencia debida.
Las estrategias de inversión alternativas para un inversor dependen en gran medida de la tolerancia al riesgo. Los inversores con una muy baja tolerancia al riesgo podrían invertir en bonos del gobierno. Si tiene una mayor tolerancia al riesgo, podría elegir bienes raíces o el mercado de valores para incluir en su cartera. También podría optar por equilibrar una cartera que contiene bienes inmuebles y participaciones en el mercado de valores con un fondo de materias primas o posiblemente un fondo de cobertura. Todo inversor debe comprender que evitar todo riesgo es imposible. La posesión de bonos emitidos por el soberano garantiza que el capital será devuelto, pero si la inflación supera la tasa de interés de un bono, se producirá una pérdida de poder adquisitivo.
El rendimiento total, la tasa de rendimiento y el marco de tiempo para invertir están interrelacionados. El inversor más joven puede correr más riesgos, sintiendo que tiene muchos años en los que puede ganar capital de inversión de reemplazo en caso de que una inversión tenga un valor cero, o puede sentir que tiene tantos años por delante que las inversiones conservadoras le permitirán alcanzar sus metas Un inversor que se acerca al final de su carrera laboral tiene menos años para que su inversión alcance la meta deseada, por lo que puede invertir de manera más conservadora. Sin embargo, si tiene mucho camino por recorrer para alcanzar su objetivo, no tiene otra opción que asumir el riesgo.
La evaluación del clima económico actual se reduce a si la economía está creciendo, creando empleos o está en una fase de recesión. Las tasas de interés tienen un gran impacto en escenarios alternativos de inversión. Los mercados bursátiles e inmobiliarios tienden a favorecer las tasas de interés que están disminuyendo o son bajas. Los futuros de productos básicos ofrecen la oportunidad de obtener ganancias en la mayoría de los entornos económicos y de tasas de interés, aunque las depresiones importantes, como se observó en la década de 1930, reducen en gran medida la oportunidad de obtener ganancias.
En la inversión alternativa, no hay sustituto para la investigación. Si el inversionista elige que alguien más administre sus inversiones, debe estar segura de la calidad y honestidad de sus gerentes. Si decide administrar sus propias inversiones, deberá dedicar muchas horas a aprender lo que necesitará saber para tomar buenas decisiones.