Hoe kies ik de beste hedgefondsfondsen?
Hedgefondsfondsen kunnen de diversiteit in de portefeuille van een belegger vergroten. Bij het kiezen van de beste hedgefondsfondsen is het belangrijk om rekening te houden met fondsen die verschillen in termen van beleggingsstrategie. Elk individueel fonds in het hedgefonds wordt beheerd door een beleggingsbeheerder en elk fonds kan een andere beleggingsstrategie toepassen. Andere belangrijke factoren waarmee rekening moet worden gehouden, zijn de historische prestaties van het fonds, het rendement en eventuele vergoedingen die aan het fonds zijn verbonden.
Het gebruik van verschillende fondsen om in een hedgefondsportefeuille te beleggen, biedt meer stabiliteit dan één hedgefonds alleen kan bieden. Beleggen in één hedgefonds kan riskant zijn, want als dat fonds lage rendementen oplevert of, erger nog, crasht, zijn er geen andere fondsen beschikbaar om het verlies te compenseren. Als er verschillende fondsen in een portefeuille worden gebruikt, zullen die fondsen die slecht presteren worden gecompenseerd door degenen die goed presteren.
Net als beleggingsfondsen, bieden hedgefondsfondsen de belegger de mogelijkheid zijn risico over de fondspool te spreiden om de mogelijkheid te creëren om een positieve totale intrinsieke waarde te behalen. Dat is echter waar de gelijkenis tussen beleggingsfondsen en hedgefondsen eindigt. Hedgefondsen zijn beperkt tot vermogende beleggers en vereisen doorgaans een hoge minimale investering.
Vergoedingen zijn een belangrijke overweging bij het kiezen van de beste hedgefondsfondsen. Gebruikelijke vergoedingen omvatten prestatievergoedingen, vergoedingen per fonds en algemene beheerskosten voor hedgefondsen. Prestatievergoedingen kunnen zelfs positief zijn, omdat ze de hedgefondsmanager motiveren om risico's te nemen en een mogelijk hogere winst te genereren.
Hedgefondsen kunnen investeringen omvatten in alles, van grondstoffen en kunst tot onroerend goed. Elk fonds heeft zijn eigen risicofactoren op basis van de inflatie en het economische klimaat op dat moment. Economische voorspellingen kunnen meestal voorspellen waar de markt zich in de nabije toekomst zal bevinden; fusies en plotselinge marktcrashes kunnen echter onvoorspelbare risico's opleveren.
Hedgefondsen hoeven zich niet te registreren bij de Securities and Exchange Commission (SEC). De fondsen die bij de SEC zijn geregistreerd, moeten hun beleggers een prospectus en kwartaalverslagen verstrekken die bij de SEC moeten worden ingediend. Het kiezen van deze fondsen kan de voorschriften bieden waarop de SEC toezicht houdt. Sommige fondsbeheerders en beleggers vinden dit geruststellend bij het kiezen van de juiste hedgefondsfondsen.