Wat is een voortschrijdend gemiddeld convergentieverschil?
Voortschrijdend gemiddelde convergentie divergentie (MACD) werd bedacht door handelaar Gerald Appel. Het is een technisch handelsinstrument dat het verband aantoont tussen twee voortschrijdende gemiddelden van prijzen voor activa, zoals futures op grondstoffen of aandelen. De MACD wordt vaak een trendvolgende indicator genoemd. Het wordt voornamelijk gebruikt door handelaren om veranderingen in de meest recente trend te detecteren. Deze technische handelstool wordt meestal niet gebruikt door handelaren op markten die binnen een handelsbereik zijn vastgesteld.
De MACD wordt berekend door een 26-dagen exponentieel voortschrijdend gemiddelde of EMA af te trekken van een 12-dagen exponentieel voortschrijdend gemiddelde. Een meer accurate interpretatie van convergentie divergentie met voortschrijdend gemiddelde is dat de twee lijnen een voortschrijdend gemiddelde vertegenwoordigen dat het verschil is tussen beide voortschrijdende gemiddelden. Een signaallijn wordt uitgezet bovenop de MACD. Het wordt gebruikt om te bepalen wanneer een actief moet worden gekocht of verkocht. De standaard signaallijn wordt berekend als een exponentieel voortschrijdend gemiddelde van negen dagen. Het wordt ook de triggerlijn genoemd.
Er zijn in principe drie technieken die worden gebruikt om voortschrijdend gemiddelde convergentie-divergentie te evalueren en te interpreteren. Ze zijn: cross-overs, divergentie en nul-lijn cross-over. Crossovers kunnen bullish of bearish zijn. Wanneer de MACD onder de signaallijn zakt, is dit bearish signaal een indicatie dat het tijd kan zijn om het actief te verkopen. Aan de andere kant is een MACD die boven de signaallijn uitkomt bullish en een indicatie dat de prijzen kunnen stijgen. Het is een signaal om te kopen.
Afwijking doet zich voor wanneer de prijs van het actief zich verplaatst tegenover de voortschrijdende gemiddelde convergentie-divergentie, wat een signaal is dat de huidige trend is geëindigd. De nul-lijn crossover vindt plaats wanneer de MACD-lijn door de middellijn stijgt, die nul is. Dit is een bullish signaal en kan een koopsignaal zijn voor handelaren. MACD-lijnen die door de nullijn vallen, zijn bearish en daarom een verkoopsignaal voor veel handelaren. De meeste technische handelaren gebruiken voortschrijdend gemiddelde convergentie divergentie, een van de vele tools in hun handelsarsenaal.
Doorgaans zullen traders de wekelijkse MACD-schaal onderzoeken om een gemiddeld perspectief op de markt te krijgen voordat ze naar de dagelijkse schaal kijken. Dit zorgt ervoor dat de handelaar geen transacties op korte termijn uitvoert die tegen de gangbare tussentijdse trend ingaan. Veel handelaren nemen extra voorzorgsmaatregelen door een prijsfilter te implementeren voordat ze bullish transacties uitvoeren op de voortschrijdend gemiddelde crossover. Ze kunnen bijvoorbeeld vereisen dat de convergerende divergentie van het voortschrijdend gemiddelde boven de negendaagse EMA uitkomt. Het moet daar minimaal drie dagen blijven; aan het einde van de derde dag wordt het koopsignaal afgegeven.