Co je to klouzavá průměrná konvergenční divergence?

Obchodník Gerald Appel navrhl klouzavý průměr konvergenční divergence (MACD). Je to technický obchodní nástroj, který demonstruje spojení mezi dvěma klouzavými průměry cen aktiv, jako jsou komoditní futures nebo akcie. MACD je často označován jako indikátor sledující trend. To je primárně používáno obchodníky detekovat změny v nejnovějším trendu. Obchodníci tento technický obchodní nástroj obvykle nepoužívají na trzích, které jsou fixovány v obchodním rozmezí.

MACD se vypočítá odečtením 26denního exponenciálního klouzavého průměru nebo EMA od 12denního exponenciálního klouzavého průměru. Přesnější interpretace divergence konvergence klouzavého průměru je, že tyto dvě čáry představují klouzavý průměr, což je rozdíl mezi oběma klouzavými průměry. Signální vedení je vyneseno v horní části MACD. Používá se jako prostředek k určení, kdy se má aktivum koupit nebo prodat. Standardní signální vedení se počítá jako devětdenní exponenciální klouzavý průměr. Nazývá se také spouštěcí čára.

V zásadě existují tři techniky, které se používají k vyhodnocení a interpretaci klouzavého průměru konvergenční-divergence. Jsou to: crossovery, divergence a crossover s nulovou čarou. Křížení může být býčí nebo medvědí. Když MACD klesne pod signální vedení, tento medvědí signál naznačuje, že může být čas prodat aktivum. Na druhé straně MACD, která stoupá nad signální vedení, je býčí a je známkou toho, že ceny mohou stoupat. Je to signál ke koupi.

K divergenci dochází, když se cena aktiva pohybuje opačně než klouzavá průměrná konvergenční divergence, což je signál, že současný trend skončil. K překročení nulové čáry dojde, když MACD linie stoupá středovou čarou, která je nulová. Jedná se o býčí signál a může to být signál pro obchodníky. Řádky MACD, které klesají dolů nulovou čarou, jsou medvědí, a proto pro mnoho obchodníků prodávají signál. Většina technických obchodníků využívá pohyblivé průměrné konvergenční divergence jako jeden z mnoha nástrojů ve svém obchodním arzenálu.

Obchodníci obvykle prozkoumají týdenní stupnici MACD s cílem získat přechodný pohled na trh, než se podívají na denní měřítko. Tím je zajištěno, že obchodník nevykonává krátkodobé obchody, které by byly v rozporu s převládajícím přechodným trendem. Mnoho obchodníků přijímá další preventivní opatření zavedením cenového filtru před provedením býčích obchodů na crossover s pohyblivým průměrem. Například mohou vyžadovat, aby se divergence klouzavého průměru zvýšila nad devítidenní EMA. Musí tam zůstat minimálně tři dny; na konci třetího dne je vydán signál buy.