Jak wybrać najlepszą inwestycję o stałym dochodzie?
Rynek inwestycji o stałym dochodzie stanowi najbezpieczniejszą okazję inwestycyjną na wszystkich rynkach finansowych. Handel instrumentami o stałym dochodzie na rynkach kapitałowych instrumentów dłużnych, a zwroty z tych inwestycji zwykle nie są tak obiecujące, jak inne klasy aktywów, takie jak akcje. Obligacje, które są formami długu, są emitowane przez spółki oprócz samorządów lokalnych i regionalnych, które wypłacają inwestorom bieżące odsetki lub stały dochód. Chociaż obligacje są najbardziej niezawodnymi inwestycjami, istnieje ryzyko, a niektóre inwestycje o stałym dochodzie są bezpieczniejsze niż inne.
Każdy inwestor ma profil ryzyka i zysków. Jest to kwota ryzyka, jaką on lub ona jest gotowa podjąć w poszukiwaniu określonego rodzaju zwrotu, takiego jak dwucyfrowe stopy procentowe w ciągu jednego roku. Na podstawie tego profilu możesz ustalić, czy inwestycja o stałym dochodzie jest dla Ciebie odpowiednia.
Obligacje są emitowane przez firmę, która potrzebuje finansowania na jakiś projekt, na przykład na rozbudowę. Inwestor staje się pożyczkodawcą spółki, która staje się pożyczkobiorcą. Firma musi zostać zdyscyplinowana, aby zachować wystarczającą część zysków lub zysków, aby utrzymać wypłatę kapitału inwestorom przez cały okres trwania obligacji oraz spłacić wartość nominalną inwestycji o stałym dochodzie po wygaśnięciu umowy. Samorządy regionalne często wykorzystują wpływy ze sprzedaży obligacji na spłatę długu publicznego, a władze lokalne lub stanowe mogą emitować obligacje na potrzeby budżetowe.
Obligacja rządowa jest jedną z najbezpieczniejszych inwestycji o stałym dochodzie. Długość tych umów inwestycyjnych jest różna i może trwać od trzech miesięcy do 30 lat. Zwroty nie są tak solidne jak w przypadku bardziej ryzykownych obligacji, ale można oczekiwać, że spłaty kapitału zostaną dokonane na czas trwania umowy inwestycyjnej. Aby spłacić obligację rządową, cały region lub państwo musiałoby spłacić swój dług, a w głównych gospodarkach jest to mało prawdopodobne.
Najbardziej ryzykowne ze wszystkich inwestycji o stałym dochodzie są zagrożone długi lub obligacje wysokodochodowe. Chociaż zwroty z tych papierów wartościowych są wyższe niż zabezpieczenia rządowe, zagrożone inwestycje dłużne są bardziej narażone na ryzyko niespłacenia. Często firmy te znajdują się w stanie upadłości lub są bliskie złożenia wniosku o ogłoszenie upadłości. Jeśli zagrożona firma wyjdzie z bankructwa, potencjał nagród dla inwestorów może być ogromny. W przeciwnym razie inwestorzy mogą stracić wszystko.
Możesz także preferować fundusz o stałym dochodzie. Fundusz obligacji inwestuje przede wszystkim na rynku instrumentów o stałym dochodzie. Wybierając fundusz obligacyjny jako inwestycję o stałym dochodzie, zyskujesz dostęp do wielu obligacyjnych papierów wartościowych o różnej ekspozycji na ryzyko, w tym obligacji rządowych i korporacyjnych.
Jednym ze sposobów wyboru najlepszej inwestycji o stałym dochodzie jest uzyskanie badań i ocen dostarczonych przez zewnętrzne agencje ratingowe i analityków finansowych. Zadaniem agencji ratingowej jest ocena prawdopodobieństwa, że emitent obligacji wyrówna swoje płatności na rzecz pożyczkodawców oraz szans na niewykonanie zobowiązania. Na podstawie tej oceny możesz zdecydować, czy ryzyko i potencjał nagrody są odpowiednie.