Hvad er et prisgap?
Et prisgap er et udtryk, der bruges til at beskrive ændringen i prisen på en sikkerhed siden den sidste række af handel uden faktisk at overlappe det foregående interval. Der er faktisk flere forskellige typer huller, herunder afbrydelsesgabet, det fælles prisgap, det løbende prisgap og udmattelsesprisgabet. Hver af disse beskriver forskellige begivenheder, der kan finde sted og resultere i en slags opadgående eller nedadgående bevægelse i prisen for en bestemt værdi fra den ene periode til den næste.
Generelt har prisforskellen at gøre med at bemærke stigninger eller fald i sikkerhedspriser, der er forskellige fra et tidligere prisinterval. Dette indebærer ofte at overveje kursbevægelsen på en bestemt handelsdag, inklusive den lukkende kurs pr. Aktie ved udgangen af den dag. Hvis sikkerheden åbnes til en pris, der er lidt højere end lukningen af den foregående dag, og fortsætter med at handle inden for et interval, der er højere eller lavere end intervallet for den foregående dag, siges der at være et prisgap.
Antag for eksempel, at en bestemt sikkerhed handles mellem $ 25 US dollar (USD) og $ 30 USD per aktie på en given dato, og til sidst lukker $ 30 USD per aktie ved udgangen af dagen. Hvis den samme sikkerhed åbnes ved $ 32 USD den følgende handelsdag og konsekvent handler til mellem $ 32 og $ 35 USD hele dagen, opstår der et prisforskel mellem de to handelsperioder. Der ville også være et hul, hvis aktien i løbet af den anden handelsdag åbnes til en kurs, der var lavere end den foregående dags lukningskurs og konsekvent handles under den $ 25 USD-pris, der var involveret i handel i det foregående handelsområde.
Det er vigtigt at spore prisforskellen, da mængden og hyppigheden af disse huller kan give værdifulde oplysninger om, hvad der sker med en given aktie, og muligvis med markedspladsen generelt. Afhængigt af om gabet var en stigning eller et fald i det citerede foregående interval, kan dette tyde på, at bestanden enten var overkøbt eller undersolgt. Hullerne kan også indikere graden af indflydelse, som visse begivenheder udøver på ønsket om aktietilbud blandt investorer. Hvis der for eksempel opstår et betydeligt kløft i aktiekursen, efter at præsidenten for det udstedende selskab fratræder og hans eller hendes efterfølger er udnævnt, kan dette indikere stor tillid eller mangel på tillid til den nye præsident, afhængigt af hvilken retning priserne bevægede sig mellem de to betragtede perioder.