¿Qué es el valor estandarizado?

El valor estandarizado es una medida estadística de cuánto varía o se desvía una distribución del promedio o la media. Otro término para el valor estandarizado es desviación normal. El valor estandarizado se deriva de medir la distancia del promedio y dividirlo por la desviación estándar de toda la distribución.

La desviación estándar es qué tan lejos se mueve una variable, como el precio de una acción, por encima o por debajo del valor promedio. Los analistas financieros pueden calcular la desviación estándar de una acción o cartera a lo largo del tiempo para medir el riesgo de una inversión. En general, cuanto mayor es la desviación estándar, mayor es el riesgo involucrado en la inversión.

Además, el valor estandarizado y la desviación estándar se comparan con la volatilidad establecida o implícita para determinar si la acción o el valor se valoran con precisión. La medición y comparación del valor estándar a lo largo del tiempo, o el valor histórico, se utiliza para predecir cómo funcionará una acción, cartera o seguridad específica en el futuro. El rango del valor potencial de la inversión se basa en un historial de rendimiento pasado y se estima una probabilidad de alcanzar cierto nivel.

Una acción o valor que tiene un valor estandarizado volátil puede tener mayores ganancias potenciales, pero también tendrá un mayor potencial de pérdida. La desviación estándar muestra qué tan lejos está el valor del promedio, ya sea por encima o por debajo. Los valores por encima del valor promedio de un valor generarán más ganancias, mientras que los valores por debajo del promedio mostrarán una pérdida, dependiendo del precio al que se compró el valor.

La cantidad que un inversionista está dispuesto a pagar por una acción de una acción en particular depende tanto de las ganancias actuales como de las expectativas de ganancias o crecimiento potenciales. Los inversores, los directores ejecutivos (CEO) de la compañía y los analistas de valores valoran las acciones con una variedad de métodos. Uno de estos métodos es la valoración relativa en la que el precio o el valor de las acciones de una compañía, así como las ganancias, se comparan con las acciones de otras compañías similares.

Las valoraciones de las acciones a menudo se expresan como la relación entre el precio de la acción y uno de los indicadores de rendimiento financiero. Esto podría incluir precio / ganancias, precio / ventas, precio / valor contable, precio / flujo de caja o precio / crecimiento estimado. El valor estandarizado es importante para comparar el crecimiento potencial de una compañía con sus propios ingresos históricos, o para comparar el valor de las acciones de una compañía con el de una compañía similar.

En general, la valoración de las acciones es difícil porque no hay certeza de que una acción se comportará de la manera proyectada. El valor de una parte de las acciones depende del rendimiento pasado y las expectativas futuras. A veces, lo que un público objetivo, como inversores o analistas, piensa que podría suceder se convierte en una profecía cumplida porque otros actuarán según las expectativas.