Wat is gestandaardiseerde waarde?
Gestandaardiseerde waarde is een statistische maat voor hoeveel een verdeling varieert of afwijkt van het gemiddelde of gemiddelde. Een andere term voor gestandaardiseerde waarde is normaal afwijken. De gestandaardiseerde waarde wordt afgeleid van het meten van de afstand tot het gemiddelde en delen door de standaarddeviatie van de gehele verdeling.
Standaarddeviatie is hoe ver een variabele, zoals de koers van een aandeel, boven of onder de gemiddelde waarde beweegt. Financiële analisten kunnen de standaardafwijking van een aandeel of portefeuille in de loop van de tijd berekenen om te meten hoe riskant een belegging zou zijn. Over het algemeen geldt dat hoe hoger de standaarddeviatie, hoe hoger het risico dat aan beleggen verbonden is.
Bovendien worden de gestandaardiseerde waarde en standaarddeviatie vergeleken met de vermelde of impliciete volatiliteit om te bepalen of de voorraad of het effect nauwkeurig wordt gewaardeerd. Het meten en vergelijken van de standaardwaarde in de loop van de tijd, of de historische waarde, wordt gebruikt om te voorspellen hoe een specifiek aandeel, portfolio of effect in de toekomst zal presteren. Het bereik van de potentiële waarde van de investering is gebaseerd op een geschiedenis van in het verleden behaalde resultaten en een waarschijnlijkheid om een bepaald niveau te halen wordt geschat.
Een aandeel of effect dat een volatiele gestandaardiseerde waarde heeft, kan hogere potentiële inkomsten hebben, maar heeft ook een groter potentieel voor verlies. De standaarddeviatie geeft aan hoe ver de waarde van het gemiddelde is, boven of onder. Waarden boven de gemiddelde waarde van een effect zullen meer winst opleveren, terwijl waarden onder het gemiddelde een verlies laten zien, afhankelijk van de prijs waarvoor het effect is gekocht.
Het bedrag dat een belegger bereid is te betalen voor een aandeel van een bepaald aandeel hangt af van zowel de huidige winst als de verwachting van potentiële inkomsten of groei. Beleggers, bedrijfsleiders (CEO's) en aandelenanalisten waarderen aandelen op verschillende manieren. Een dergelijke methode is relatieve waardering waarbij de aandelenkoers of -waarde van een bedrijf, evenals de winst, worden vergeleken met aandelen van andere vergelijkbare bedrijven.
Aandelenwaarderingen worden vaak uitgedrukt als de verhouding tussen de aandelenkoers en een van de indicatoren voor financiële prestaties. Dit kan prijs / winst, prijs / verkoop, prijs / boekwaarde, prijs / cashflow of prijs / geschatte groei omvatten. Gestandaardiseerde waarde is belangrijk voor de vergelijkbaarheid van de potentiële groei van een bedrijf met zijn eigen historische inkomsten, of voor het vergelijken van de aandelenwaarde van een bedrijf met die van een vergelijkbaar bedrijf.
Over het algemeen is aandelenwaardering moeilijk omdat er geen zekerheid bestaat dat een aandeel zich op de geprojecteerde manier zal gedragen. De waarde van een aandeel is afhankelijk van prestaties uit het verleden en toekomstige verwachtingen. Soms wordt wat een doelgroep, zoals investeerders of analisten, denkt te gebeuren, vervuld profetie omdat anderen zullen handelen naar de verwachtingen.