Qu'est-ce que la loi sur l'allégement fiscal?
La loi sur l’allégement fiscal, adoptée par le Congrès américain en 1997, prévoyait plus de 800 modifications du code fiscal américain. Ce projet de loi créait plusieurs crédits et déductions pour études, prolongeait les crédits existants, réduisait ou supprimait l'impôt sur les gains en capital sur les bénéfices tirés de la vente d'une résidence personnelle et allégeait le fardeau fiscal des petites entreprises. La loi sur les allégements fiscaux a également augmenté le nombre de personnes éligibles pour investir dans des comptes de retraite individuels traditionnels (IRA), créé le Roth IRA et réduit considérablement les droits de succession. Certaines de ces dispositions, telles que la Roth IRA, constituaient des modifications permanentes du code des impôts, tandis que d'autres, telles que la réduction des droits de succession, étaient temporaires.
La Loi sur l’allégement fiscal a créé deux crédits d’enseignement, le Hope Credit et le Lifetime Learning Credit. Le crédit Hope est un crédit non remboursable d'un montant maximal de 1 500 dollars US correspondant aux frais d'éducation des étudiants des deux premières années d'université inscrits au moins à mi-temps dans un programme menant à un diplôme. Le crédit peut être utilisé par le contribuable, un conjoint ou une personne à charge et peut être utilisé pour plusieurs étudiants à condition qu'ils soient admissibles.
Un étudiant n'a pas besoin de fréquenter le collège à la mi-temps ni de suivre un programme menant à un diplôme pour être admissible au crédit d'apprentissage à vie. Tant qu'il fréquente une école qualifiée, il peut demander un crédit basé sur un pourcentage de ses frais de scolarité et frais connexes. Ce crédit a commencé avec un maximum de 1 000 USD, avec des augmentations prévues à 2 000 USD. Ce crédit peut également être demandé pour plus d'un étudiant, mais contrairement au crédit Hope, les limites sont fixées par famille et non par élève.
La loi sur l’allégement fiscal a créé des IRA pour l’éducation, qui sont des comptes d’épargne à impôt différé servant à financer des dépenses universitaires. La déduction des intérêts sur les prêts étudiants a été augmentée et le projet de loi a étendu les programmes de cours d’État qualifiés pour couvrir les frais de logement et de repas en plus des frais de scolarité. La pénalité de retrait anticipé de 10% sur les IRA a également été levée pour les sommes retirées pour payer les frais de scolarité, les frais, l'hébergement et le repas du contribuable, de son conjoint ou d'une personne à sa charge.
Épargner pour la retraite est également devenu plus facile en vertu de la Loi sur l’allégement fiscal. Le nouveau Roth IRA permettait aux personnes de faire des contributions après impôt dans un compte de retraite avec la promesse qu'aucun des gains ne serait imposé si les fonds n'étaient pas retirés avant que le contribuable n'atteigne l'âge de la retraite. Les contribuables inscrits à des régimes de retraite financés par l’employeur n’étaient pas éligibles pour investir dans un IRA traditionnel, déductible des impôts, si leur revenu était inférieur à un certain montant. La loi a augmenté ce plafond de revenu, permettant à davantage de contribuables de participer. Les contribuables sous l'âge de la retraite ont également été autorisés à retirer jusqu'à 10 000 USD de dollars sans pénalité pour l'achat d'une maison.
Un certain nombre d'autres dispositions prévoyaient un allégement fiscal pour les citoyens. Un des changements importants est l’exclusion des profits de 250 000 USD (500 000 USD en cas de mariage conjugal) sur la vente d’une résidence personnelle, à condition que le contribuable y ait vécu deux des cinq dernières années. Les contribuables ayant des revenus inférieurs à certaines limites ont également bénéficié d'un crédit d'impôt pour enfants pour les enfants à charge de moins de 17 ans. Les droits de succession, souvent appelés droits de succession, ont été réduits ou supprimés. L'impôt maximum sur les plus-values a été réduit de 28% à 20%, sauf pour les contribuables de la tranche de 15%, pour lesquels l'impôt maximum sur les plus-values a été réduit à 10%.
La loi sur l’allégement fiscal prévoyait également plusieurs mesures visant à aider les petites entreprises. Au moment de l’adoption de la loi sur l’allégement fiscal, les travailleurs indépendants étaient en mesure de réduire de 40% le coût de leurs primes d’assurance maladie. Cela devait augmenter chaque année jusqu'à ce que 100% du coût des primes deviennent déductibles. D'autres crédits existants ont été étendus, notamment le crédit pour médicaments orphelins, le crédit de recherche et le crédit pour opportunités de travail.