Co to jest indeks o średniej kapitalizacji?

Indeks o średniej kapitalizacji to zbiór akcji reprezentujący zdywersyfikowaną pozycję w spółkach o „umiarkowanej” wartości. Status spółki o średniej kapitalizacji zależy od kapitalizacji rynkowej lub całkowitej wartości akcji spółki pozostających w obrocie. Umieszczenie tych akcji w indeksie może pomóc w lepszym śledzeniu sektora jako całości lub wskazać pozycje, które mogą pomóc w ograniczeniu zmienności.

Akcje o średniej kapitalizacji są ogólnie definiowane jako akcje o pewnej kapitalizacji rynkowej większej niż akcje o „małej kapitalizacji” lub „mikro kapitalizacji” oraz mniejsze niż akcje o „dużej kapitalizacji” lub spółki o wyjątkowo dużej łącznej wartości akcji. Niektórzy specjaliści używają ogólnego markera kapitalizacji rynkowej od 2 do 10 miliardów dolarów, aby zidentyfikować akcje o średniej kapitalizacji. Akcje te często należą do firm, które mają siedzibę w określonej branży lub rynku, ale które wciąż mają przed sobą duży potencjał ekspansji, dzięki czemu wiele spółek o średniej kapitalizacji oferuje możliwości filozofii handlowej zwanej „inwestowaniem na wzrost”. gdzie inwestorzy starają się znaleźć firmy z akcjami, które z czasem prawdopodobnie wzrosną.

Należy zauważyć, że wielu specjalistów finansowych nie uznaje ścisłej definicji akcji o różnych kategoriach kapitalizacji rynkowej. Oznacza to, że skutecznie mówienie komuś o akcjach „o średniej wielkości” jest jak odwoływanie się do pozycji menu „biggie size” w restauracji typu fast food. Firmy finansowe, które dostarczają produkty indeksu o średniej kapitalizacji lub inne kolekcje tych akcji wzrostowych, mogą mieć własne kryteria określające akcje lub akcje o średniej kapitalizacji.

Niektórzy specjaliści finansowi lubią patrzeć na indeks spółek o średniej kapitalizacji, aby ustalić, jak radzi sobie większa „społeczność spółek o średniej kapitalizacji”. Podobnie jak inne fundusze lub produkty indeksowe, indeks o średniej kapitalizacji pomaga zapewnić zdywersyfikowane zasoby, w których inwestorzy nie ograniczają tylko swojego zainteresowania do jednej konkretnej firmy, ale inwestują w wiele firm o podobnych cechach. Niektórzy profesjonaliści finansowi i eksperci inwestycyjni mogą zalecić zbudowanie indeksu o średniej kapitalizacji z akcjami z różnych sektorów rynku, takich jak energia, technologia, handel detaliczny, handel międzynarodowy lub usługi medyczne. Kompilacja indeksu o średniej kapitalizacji lub innego indeksu pomaga inwestorom dążyć do tego celu, jakim jest „zabezpieczenie” inwestycji przed ryzykiem, w takim przypadku, aby w przypadku nagłego spadku jednej akcji cała całkowita wartość portfela nie rozpadała się szybko.

Początkujący inwestorzy mogą szczegółowo przyjrzeć się tego rodzaju funduszom dostępnym w domach maklerskich i innych instytucjach świadczących usługi finansowe. Oprócz dywersyfikacji fundusze te mogą oferować dostęp do handlu dziennego lub inne korzyści. Inwestorzy powinni przyjrzeć się wszystkim potencjalnym opłatom, prowizjom i innym opłatom związanym z wejściem do określonego funduszu indeksowego o średniej kapitalizacji, aby upewnić się, że są nagradzani za ryzyko.