Co to jest ryzyko kredytowe kontrahenta?
Ryzyko kredytowe kontrahenta to ryzyko w transakcji finansowej obejmującej kredyt, że strona otrzymująca kredyt nie wywiąże się ze swoich zobowiązań finansowych. Jest to ryzyko ponoszone przez kredytodawców, że spłata wydanej pożyczki nigdy nie zostanie dokonana. Ponieważ pożyczkodawcy mogą ponieść poważne straty finansowe z powodu niespłaconych pożyczek, zwykle dokładają starań, aby dokładnie przeanalizować zdolność pożyczkobiorców do spłaty pożyczek. Ponadto ryzyko kredytowe kontrahenta ma związek z instrumentami pochodnymi, które są umowami inwestycyjnymi między dwiema stronami, w których umowa wymaga zawarcia transakcji w pewnym momencie w przyszłości.
Znaczna część współczesnego świata biznesu odbywa się przez jedną stronę, która udziela innej formy kredytu. Oznacza to, że pożyczkobiorca może dokonać zakupu lub otrzymać pożyczkę, jednocześnie składając obietnicę zapłaty w późniejszym terminie. Oczywiście istnieje ryzyko, że pożyczkobiorca nigdy nie spłaci pożyczki. Jest to znane jako ryzyko kredytowe kontrahenta, które stanowi poważny problem dla wszelkiego rodzaju pożyczkodawców.
Istnieją sposoby na ograniczenie przez kredytodawców ryzyka kredytowego kontrahenta. Jednym ze sposobów jest posiadanie strony trzeciej, która jest świadkiem umowy pożyczki i zgadza się na mediację w procesie pożyczki. Ta metoda pośredniczenia w pożyczkach jest często stosowana w połączeniu z zabezpieczeniem, które ma wartość, którą pożyczkobiorca oferuje jako zabezpieczenie pożyczki. Jeżeli pożyczka nie zostanie spłacona, strona trzecia pośrednicząca może wystąpić o zabezpieczenie w imieniu pożyczkodawcy.
Niektórzy pożyczkodawcy chcą oferować pożyczki bez zabezpieczenia, co oznacza, że nie są oferowane żadne zabezpieczenia. W związku z tym kredytodawcy ci muszą znaleźć alternatywne sposoby zmniejszenia ryzyka kredytowego kontrahenta. Najczęstszym sposobem osiągnięcia tego celu jest przeprowadzenie dokładnej kontroli kredytowej potencjalnych pożyczkobiorców. Znając historię kredytową danego kredytobiorcy w przeszłości, pożyczkodawca może określić prawdopodobieństwo spłaty pożyczki. Kontrola kredytowa może spowodować, że pożyczkodawca odmówi pożyczki lub zaoferuje pożyczkę o wyższych odsetkach w celu zrównoważenia ryzyka.
W świecie inwestowania instrumenty pochodne to inwestycje, które najczęściej powodują ryzyko kredytowe kontrahenta. Wynika to z faktu, że instrumenty pochodne są zwykle kontraktami na zawarcie transakcji zawierającej pewne bazowe papiery wartościowe w przyszłości, co zwiększa prawdopodobieństwo, że jedna strona nie zrealizuje tego w określonym terminie. Instrumenty pochodne będące przedmiotem obrotu giełdowego, które są przedmiotem obrotu za pośrednictwem centralnej giełdy regulacyjnej, zmniejszają to ryzyko dla handlowców. Natomiast kontrakty na instrumenty pochodne, które są przedmiotem obrotu na rynku pozagiełdowym, pośredniczą w wymianie, a zatem wiążą się ze znacznie większym ryzykiem kredytowym.