取引先信用リスクとは何ですか？

取引相手の信用リスクは、信用を含む金融取引において、信用を受け取る当事者がその金融義務を履行しないというリスクです。 これは、発行されたローンの返済が決して行われないという貸し手が被るリスクです。 貸し手は債務不履行のローンから深刻な財政的損害を受ける可能性があるため、通常、借り手がローンを返済する能力を綿密に分析するよう細心の注意を払っています。 さらに、カウンターパーティの信用リスクはデリバティブと関係します。デリバティブは、契約が将来のある時点で行われる取引を要求する2つの当事者間の投資協定です。

現代のビジネスの世界の多くは、ある当事者が別の当事者に何らかの形でクレジットを発行することによって行われます。 これは、借り手が後日支払いを約束しながら、購入または融資を受けることができることを意味します。 もちろん、借り手がローンを返済しないというリスクがあります。 これはカウンターパーティの信用リスクとして知られており、あらゆる種類の貸し手にとって大きな懸念事項です。

貸し手がカウンターパーティの信用リスクを軽減する方法があります。 1つの方法は、ローン契約の証人であり、ローンプロセスの調停に同意する第三者を用意することです。 ローンを仲介するこの方法は、多くの場合、担保と組み合わせて使用​​されます。これは、借り手がローンの担保として提供する価値のあるものです。 ローンが返済されない場合、仲介する第三者が介入して、貸し手に代わって担保を請求できます。

一部の貸し手は、無担保ローンの提供を希望しています。つまり、担保は提供されていません。 そのため、これらの貸し手は、取引相手の信用リスクを軽減する別の方法を見つけなければなりません。 これを達成する最も一般的な方法は、潜在的な借り手に対して徹底的な信用調査を実施することです。 特定の借り手の過去の信用履歴を知ることにより、貸し手はその借り手がローンを返済する可能性を判断できます。 信用調査により、貸し手は融資を拒否したり、リスクのバランスを取るために利息の高い融資を提供したりする場合があります。

投資の世界では、デリバティブは、ほとんどの場合、取引相手の信用リスクを活用する投資です。 これは、デリバティブが通常、将来の日付に何らかの基礎となるセキュリティを含む取引を行うための契約であり、一方の当事者が所定の日にフォロースルーしない可能性を高めるためです。 規制上の中央取引所を介して取引される上場デリバティブは、トレーダーに対するこのリスクを軽減します。 対照的に、いわゆる店頭市場で取引されているデリバティブ契約は、交換を仲介するため、はるかに多くの信用リスクを負います。