Was ist Bridge Equity?

Bridge Equity bezeichnet eine Periode kurzfristiger Finanzierung, die dazu dient, eine Person oder ein Unternehmen durch eine angespannte finanzielle Situation zu bringen, bis eine langfristige Finanzierung sichergestellt werden kann. Auf diese Weise fungiert das Eigenkapital als Brücke zwischen der aktuellen Situation und der zukünftigen Eventualität. Private Equity-Unternehmen verwenden Bridge Equity häufig als Mittel, um ein Leveraged Buyout eines bestehenden Unternehmens abzuschließen. Kredite, sogenannte Überbrückungskredite, die häufig von Kreditgebern vergeben werden, die eine schnelle Rückzahlung zu hohen Zinssätzen erwarten, sind eine weitere Möglichkeit für Unternehmen, kurzfristiges Kapital zu erhalten.

Viele Kredite und ähnliche Finanzierungsvereinbarungen sind häufig auf lange Zeit angelegt. In einigen Fällen ist es jedoch erforderlich, dass Einzelpersonen oder Institutionen eine rasche Vorausfinanzierung erhalten. Diese Situationen entstehen, wenn die finanzierungsbedürftige Person oder Gruppe das Kapital schnell erhalten muss, um ein bestimmtes Geschäft abzuschließen oder einer kurzfristigen Schuldverschreibung zu entgehen. Bridge Equity ist eine Möglichkeit, diese Finanzierung zu arrangieren, damit die Kapitalempfänger ihre kurzfristigen Bedürfnisse befriedigen und langfristig profitieren können.

Private-Equity-Konzerne, die auf den Aufkauf bestehender Unternehmen und die Umkehrung ihres Vermögens spezialisiert sind, benötigen häufig Bridge-Equity. Beispielsweise könnte eine Private Equity-Gruppe ein Unternehmen als potenzielle Übernahmemöglichkeit auswählen. Möglicherweise fehlen ihnen jedoch die Anfangsmittel, um das vorhandene Eigentum aufzukaufen.

Zu diesem Zeitpunkt kann eine Bank von den Aktieninvestoren als möglicher Anbieter von Bridge Equity angesprochen werden. Wenn die Bank zustimmt, wird sie der Private Equity-Gruppe das verbleibende Eigenkapital zur Verfügung stellen, um den Buyout-Prozess abzuschließen. Sobald die Einigung erzielt ist, kann die Bank versuchen, das Eigenkapital an andere Anleger weiterzuverkaufen. Durch die Bereitstellung des Eigenkapitals übernimmt die Bank einen Teil des mit dem Eigenkapital verbundenen Risikos, sodass sichergestellt wird, dass die Vertragsbedingungen so günstig sind, dass dieses Risiko ausgeglichen wird.

In bestimmten Fällen können Überbrückungsdarlehen zur Bereitstellung von Überbrückungskapital verwendet werden. Diese können für diejenigen Personen nützlich sein, die schnelles Geld benötigen, oder sogar für Unternehmen, die in Zukunft einen Mittelzufluss erwarten, aber in der gegenwärtigen Zeit Geld benötigen, um den Betrieb zu finanzieren. Die Kreditgeber, die Überbrückungskredite anbieten, verlangen häufig, dass die Kredite in einem Zeitraum zurückgezahlt werden, der viel kürzer als die durchschnittliche Kreditlaufzeit ist, und sie verlangen häufig hohe Zinssätze, um das mit diesen Krediten verbundene Risiko zu berücksichtigen.