¿Cómo elijo los mejores fondos negociados en bolsa?

Los fondos negociados en bolsa combinan las características de un fondo indexado con una acción individual. La configuración puede significar tarifas más bajas y menos obligaciones fiscales en comparación con otros tipos de inversión. Elegir los mejores fondos negociados en bolsa implica decidir cuánto riesgo está preparado para asumir y cuánto rendimiento espera, y luego considerar los costos de comprar en el fondo.

El concepto de un fondo cotizado en bolsa es el mismo que un fondo indexado. Es decir, el dinero invertido en los fondos se utiliza para comprar y vender acciones de una bolsa de valores en particular de una manera diseñada para rastrear todo el intercambio. En otras palabras, si el intercambio en su conjunto aumenta su valor en un cinco por ciento, las acciones mantenidas por el fondo también deberían aumentar en un cinco por ciento.

La diferencia entre un fondo que cotiza en bolsa y un fondo de índice ordinario es que los inversores compran y venden su participación en el fondo como si fueran acciones. Esto significa que el precio de una participación en el fondo varía con la demanda y la oferta y no necesariamente se mueve en línea con el intercambio rastreado. El precio se basa tanto en cómo las personas esperan que las acciones en el mercado se desempeñen en el futuro como en su rendimiento actual y pasado.

Podría decirse que el mejor beneficio de los fondos negociados en bolsa es el tratamiento fiscal. A diferencia de algunos tipos de fondos, los inversores no tienen que pagar impuestos cada vez que el fondo mismo vende una acción con ganancias. En cambio, el inversor solo paga el impuesto sobre las ganancias de capital sobre la participación en la propiedad, a medida que vende la participación con ganancias. La desventaja es que hay un cargo de comisión cada vez que el fondo compra o vende acciones.

La clave principal para elegir los mejores fondos negociados en bolsa es verificar qué índice rastrea. Este es en gran medida un caso de riesgo versus recompensa: es posible que deba elegir entre un índice confiable que tenga más probabilidades de obtener una ganancia pequeña pero relativamente segura, y un índice que rastree un intercambio más volátil donde las ganancias pueden ser altas pero menos predecibles . La última opción puede ser más común en fondos que rastrean intercambios en países en desarrollo.

Los costos son otro factor importante en la selección de los mejores fondos negociados en bolsa. Además del impuesto a las ganancias de capital y los cargos de comisión, el costo principal es la relación de gastos. Esta es la tarifa que cobran los operadores del fondo por manejar el dinero y rastrear el índice. El índice de gastos generalmente se expresa como un porcentaje simple de su inversión total, y una estimación tiene el índice de gastos promedio en 0.74 por ciento. En general, cuanto más inusual se realiza el seguimiento del intercambio, mayor es la relación de gastos.