Hvordan velger jeg de beste børsnoterte fondene?

Børsnoterte fond kombinerer funksjonene til et indeksfond med en individuell aksje. Oppsettet kan bety lavere gebyrer og færre skatteforpliktelser sammenlignet med andre typer investeringer. Å velge de beste børshandlede fondene innebærer å bestemme hvor stor risiko du er forberedt på å ta og hvor mye avkastning du forventer, og deretter vurdere kostnadene ved å kjøpe inn i fondet.

Konseptet med et børshandlet fond er det samme som et indeksfond. Det vil si at pengene som investeres i fondene brukes til å kjøpe og selge aksjer fra en bestemt børs på en måte som er designet for å spore hele børsen. Med andre ord, hvis børsen som helhet øker i verdi med fem prosent, bør aksjene i fondet også øke med fem prosent.

Forskjellen mellom et børshandlet fond og et ordinært indeksfond er at investorer kjøper og selger sin eierandel i fondet som om de var aksjer. Dette betyr at prisen på en andel i fondet varierer med etterspørsel og tilbud og ikke nødvendigvis beveger seg i takt med den sporet børsen. Prisfastsettelsen er like mye basert på hvordan folk forventer at aksjene på børsen vil prestere i fremtiden som på deres nåværende og tidligere ytelse.

Uten tvil er den beste børsnoterte fonden fordelen skattebehandlingen. I motsetning til noen typer fond, trenger ikke investorer å betale skatt hver gang fondet selv selger en aksje med fortjeneste. I stedet betaler investoren bare gevinstskatt på selve eierandelen, som og når hun selger andelen med fortjeneste. Ulempen er at det er en provisjonskostnad hver gang fondet kjøper eller selger aksjer.

Hovednøkkelen til å velge de beste børshandlede fondene er å sjekke hvilken indeks den sporer. Dette er i stor grad et tilfelle av risiko kontra belønning: du må kanskje velge mellom en pålitelig indeks som mest sannsynlig vil gi en liten, men relativt sikker gevinst, og en indeks som sporer en mer ustabil børs der gevinster kan være høye, men er mindre forutsigbare . Det siste alternativet kan være mer vanlig i fond som sporer børser i utviklingsland.

Kostnader er en annen viktig faktor for å velge de beste børshandlede fondene. Bortsett fra kapitalgevinstskatten og provisjonskostnadene, er hovedkostnaden kostnadsgraden. Dette er gebyret som operatørene av fondet tar for å håndtere pengene og spore indeksen. Utgiftsgraden uttrykkes vanligvis som en enkel prosentandel av den totale investeringen, og ett estimat har gjennomsnittlig utgiftsgrad på 0,74 prosent. Generelt jo mer uvanlig utvekslingen blir sporet, desto høyere blir utgiftsforholdet.