Quais são os diferentes métodos de financiamento do comércio internacional?
O comércio internacional é um fator-chave na prosperidade das economias em todo o mundo. Métodos comuns de financiamento que ajudam a facilitar o comércio entre compradores e vendedores além-fronteiras internacionais incluem financiamento de capital de giro, adiantamento em dinheiro e contas abertas. Cada um desses métodos utiliza uma variedade de produtos de trade finance que estão disponíveis para exportadores para aumentar o fluxo de caixa e reduzir o risco associado aos produtos de remessa para o exterior.
Os exportadores usam diferentes métodos de financiamento do comércio internacional, dependendo dos recursos disponíveis e do risco transacional que conseguem absorver. A capacidade de acessar mercados internacionais é uma importante oportunidade estratégica para fabricantes e vendedores, pois expande exponencialmente a base de clientes de uma empresa. O comércio internacional é muito mais complicado do que fazer vendas domésticas, no entanto, e vem com fatores de estresse internos e externos que geralmente determinam se uma empresa pode operar efetivamente na arena global.
O método que um exportador utiliza para financiar o comércio internacional depende desses fatores de estresse. Uma empresa só pode exportar mercadorias se puder fabricá-las e aguardar o pagamento em algum momento no futuro, quando as mercadorias forem entregues ou vendidas no final do importador. Além disso, uma empresa só pode entrar no negócio de exportação se encontrar uma maneira de absorver ou custear o risco externo de não pagamento. O exportador pode conceder crédito ao importador na esperança de que o pagamento seja feito na entrega, conforme acordado, ou pode exigir pagamento antecipado, transferindo o risco para o importador. Infelizmente, um exportador que exige que os importadores paguem antecipadamente pode não ser tão competitivo no mercado internacional quanto um exportador que pode esperar pelo pagamento.
Para abordar as tensões internas do financiamento do comércio internacional no nível de fabricação e fluxo de caixa, um exportador pode usar vários tipos de financiamento de capital de giro. Esse método de financiamento utiliza empréstimos e garantias de programas governamentais projetados para auxiliar na exportação, programas especializados de associações comerciais internacionais e seguro de crédito à exportação oferecido por empresas de acidentes. O financiamento de capital de giro afeta o exportador na fase de pré-embarque e possibilita que ele seja um participante dos mercados internacionais como uma questão de limiar, estabilizando o fluxo de caixa e assegurando o desempenho do importador.
O método de adiantamento em dinheiro para financiar o comércio internacional exige que o importador pague suas ordens antecipadamente. Isso remove o risco transacional do exportador, mas também dificulta sua concorrência no mercado. Os métodos de pagamento eletrônico, como o uso de cartões de crédito e transferências eletrônicas para pagamento, são as características desse método.
O uso de termos de conta aberta é o método de financiamento do comércio internacional que tem o envolvimento mais significativo de bancos e empresas de serviços financeiros. As opções de financiamento sob esse método afetam principalmente a fase pós-envio da transação. Cartas de crédito, um método de redução de dívida chamado forfaiting, fatoração e cobrança de documentos, se enquadram nesse método.