Co je to podílový fond pro přidělování aktiv?

Podílový fond pro přidělování aktiv je typ investičního fondu, který vlastní několik investorů, ale je spravován finanční organizací. Teorie, která řídí fungování těchto fondů, spočívá v tom, že zisky jsou maximalizovány zkoumáním příležitostí na všech tradičních místech investic. Obecně jsou v tomto typu fondu zastoupeny akcie, dluhopisy a investice ekvivalentní hotovosti. Poměr těchto investic se však může lišit podle tržních podmínek.

Primárním rozdílem mezi jednotlivými alokačními fondy a podílovými podílovými fondy je velikost rozhodovací síly. Pokud jednotlivci spravují své vlastní prostředky buď osobně, nebo prostřednictvím finančního poradce, mohou si zvolit individuální investice. Mohou také upravit poměr portfolia mezi vysoce rizikovými a nízkorizikovými možnostmi, aby vyhovovaly jejich životní situaci.

Naopak investice do podílového fondu pro přidělování aktiv vylučuje schopnost těchto rozhodnutí přijímat. Podílové fondy jsou však spravovány týmy finančních odborníků, kteří pravděpodobně mají větší množství společných znalostí, než může laický investor snadno získat. Jednotlivci často rozdělují své investice mezi několik osvědčených fondů. To může snížit riziko a zároveň poskytnout jednotlivcům širší škálu potenciálních investic.

Teoreticky může nákup do podílového fondu s přidělováním aktiv poskytnout všechny výhody samosprávy. Mladší lidé často volí fondy, které jsou tradičně těžké. Ty poskytují největší potenciál zisku, ale představují největší riziko. Pro většinu času je riziko pro tyto investory přijatelnější, protože existuje dostatek času na opětovné získání peněz před odchodem do důchodu.

Naopak ti, kteří se blíží věk odchodu do důchodu, často volí podílový fond pro přidělování aktiv, který se silně spoléhá na obligace a podniky s ekvivalentem hotovosti. Ve většině případů si tito jednotlivci vytvořili většinu svých důchodových účtů a snaží se především vydělat peníze na pokrytí životních nákladů. Tito investoři obecně nepřijatelnou vysokou míru rizika.

Vyrovnaný podílový fond pro přidělování aktiv je obecně přijatelný pro ty, kteří mají průměrné prahové hodnoty tolerance rizika. V těchto podílových fondech jsou peníze rozděleny především mezi akcie a dluhopisy. Někdy je malé procento přiděleno na hotovostní investice, aby se zvýšila bezpečnost. Tento typ fondu se historicky těší trvale skromným ziskům. V dobách recese nebo finanční krize však mohou být tyto podílové fondy nejvíce zasaženy.

Mnoho lidí spravuje investice do podílových fondů s více alokacemi aktiv stejným způsobem, jakým spravují jednotlivé fondy. Tito jednotlivci začínají investováním do agresivních, rizikovějších podílových fondů. Jak stárnou, vybírají peníze a znovu investují do fondů s nižším rizikem.