Co je investiční pyramida?
Investiční pyramida je vizuálním znázorněním principu, že by investoři měli rozložit své investiční portfolio tak, aby různé částky peněz měly různé úrovně rizika. Konkrétně by největší množství peněz mělo být investováno do nízkých nebo nerizikových investic, zatímco stále menší množství peněz je do stále více rizikových investic. Tento princip obecně chrání celkové finanční zabezpečení investora před šoky a poklesy trhu.
Základ investiční pyramidy se skládá z bezpečných, vysoce likvidních investic, jako jsou zůstatky na spořicím účtu nebo krátkodobé vkladové certifikáty (CD). Zabezpečení a snadný přístup investorů k těmto penězům obvykle znamenají, že budou mít potenciál vydělat jim více peněz jako vyšší riziko a méně likvidní investice. Mít tuto velkou základnu snadno dostupných peněz však znamená, že investor bude mít připravenou hotovostní platbu za neočekávané výdaje. Tím se zabrání nutnosti platit poplatky spojené s tahem peněz z méně likvidních investic nebo dlouhodobými ztrátami, které by přišly z prodeje cenných papírů, které investor koupil za nízkou cenu.
Dalším krokem v investiční pyramidě jsou položky jako dlouhodobé CD, státní dluhopisy a dluhopisy od finančně stabilních společností. Tyto investice jsou považovány za příjem, protože z peněz vložených do nich platí fixní úrok. Riziko ztráty peněz investovaných do této úrovně investic je velmi nízké, ale CD a dluhopisy mají něco, čemu se říká datum splatnosti. To je den, kdy tyto investice vyplatily veškerý svůj zájem a investoři získají zpět peníze, které vložili na CD nebo dluhopis. Vzhledem k tomu, že investorům vzniknou ztráty, když vydělají CD nebo dluhopis před datem splatnosti, měli by jednotlivci plánovat, že nebudou mít přístup k penězům vloženým do takových investic před datem jejich splatnosti.
Akcie a podílové fondy mají potenciál zhodnocovat se a umožňují investorům prodávat akcie, které nakoupili za nižší ceny akcií za významný zisk. Pokles na akciovém trhu však může způsobit pokles cen akcií a investory ztratit peníze. Potenciál akcií a podílových fondů pro zisk a riziko ztráty staví akcie a podílové fondy na vrchol investiční pyramidy. Tato nejvyšší úroveň sleduje s ohledem na riziko pyramidální strukturu. Většina peněz jde do akcií a podílových fondů hodnocených jako bezpečné investice, s menším přechodem do mírně rizikových akcií a nejmenší částkou peněz do velmi rizikových investic.