Jakie są różne rodzaje rachunkowości private equity?
Rachunkowość private equity jest procesem stosowanym przez firmy kapitałowe. Firmy te pożyczają pieniądze innym firmom w formie inwestycji prywatnych lub kapitału typu mezzanine. Różne rodzaje rachunków private equity odnoszą się bardziej do zadań związanych z tymi formularzami niż według różnych wytycznych. Rachunkowość obejmuje zarządzanie gotówką, wycenę wartości godziwej i dostosowanie inwestycji do bieżącej wartości rynkowej. Księgowi wykonują te zadania co miesiąc i co kwartał, pracując w firmie private equity.
Zarządzanie gotówką stanowi dużą część rachunkowości private equity. Księgowi muszą utworzyć rachunek, który przechowuje wszystkie transakcje związane z dostępnym kapitałem firmy kapitałowej. Fundusze te stanowią podstawę ogólnej wartości firmy kapitałowej. W bilansie wymieniono wszystkie aktywa, które firma posiada, od środków pieniężnych. Bilans podaje całkowitą wartość firmy inwestycyjnej, która pokazuje wartość firmy w danym momencie, w tym bieżące inwestycje.
Księgowi muszą rejestrować każdą transakcję związaną z gotówką, aby firma kapitałowa wiedziała, ile może pożyczyć. Ten proces księgowania na niepublicznym rynku kapitałowym obejmuje przegląd potencjalnych inwestycji w odniesieniu do pieniędzy pożyczonych przedsiębiorstwom i wpływów pieniężnych z zysków z bieżących inwestycji. W większych firmach kapitałowych tego rodzaju procesy księgowe mogą być odrębne. Zadania są bardzo różne i wymagają oddzielenia. Firmy te mogą również publikować zmiany w rachunku gotówkowym dla każdego okresu; przedstawia informacje o tym, jak firma kapitałowa wykorzystuje swój kapitał.
Ocena wartości godziwej jest ważnym zadaniem w rachunkowości private equity. Ta zasada rachunkowości wymaga od firm kapitałowych spojrzenia na swoje inwestycje i zmiany ich wartości na bieżącą wartość rynkową. Proces ten rozpoczyna się na podstawie całkowitej wartości portfela firmy kapitałowej. Jest to trudna ocena, ponieważ zakres jest dość szeroki dla ogólnej wartości firmy, zwykle od 50 milionów dolarów amerykańskich (USD) do 75 milionów dolarów amerykańskich. Bardziej odpowiedni zakres wynosi jednak od 100 milionów USD i więcej, zwalniając mniejsze firmy kapitałowe z tego szczegółowego procesu księgowania private equity.
Firmy muszą dokonać przeglądu swoich bieżących inwestycji i ustalić, co mogą zarobić, sprzedając inwestycje na otwartym rynku. Na przykład bieżąca inwestycja może być początkowo warta 50 milionów USD. Jednak zgodnie z zasadą wyceny wartości godziwej w księgowości private equity inwestycja może obecnie być warta 47 milionów USD. Księgowi muszą odpisać różnicę wartości, aby rozpoznać tę zmianę. Przenoszą utraconą wartość z rachunków inwestycyjnych i porównują ją z zyskami, kończąc ten proces księgowy.