Vad är Arbitrage-programvara?
I en arbitrage gör en investerare en serie transaktioner för att dra fördel av prisskillnaderna på marknaden och tjäna riskfria vinster. Ett stort antal investerare letar efter arbitragemöjligheter och genomför skiljedomar, så prisskillnaderna brukar bara vara mycket kort tid. En investerare måste upptäcka prisskillnader och snabbt göra transaktionerna för att genomföra en framgångsrik arbitrage. Arbitrage-programvaran automatiserar processen för att upptäcka prisskillnader, vilket gör att investeraren snabbt kan dra fördel av avvikelserna.
En arbitrage-möjlighet finns när det finns två tillgångar med identiska kassaflöden men olika marknadspriser. En investerare kan sedan köpa den billigare tillgången och sälja den till det dyrare priset. När investerare drar nytta av prisskillnaderna ökar priset på den billigare tillgången och priset på den dyrare tillgången så att priserna så småningom konvergerar och det inte finns fler möjligheter till arbitrage. Många investerare letar aktivt efter arbitrage-möjligheter eftersom de är riskfria, så denna priskorrigering tar lite tid. En investerare måste snabbt upptäcka prisskillnaden och göra transaktionerna samtidigt för att genomföra en arbitrage.
Arbitrage-programvaran visar ofta kombinationen av tillgångar för arbitrage inom några sekunder efter de prisskillnader som uppstår. Med det stora antalet investerare som använder arbitrage-programvara, resulterar denna kapacitet i att arbitrage-möjligheterna bara kvarstår i några sekunder åt gången. Tillgångarnas marknadspriser korrigerar sig själva och prisskillnaderna försvinner.
En arbitrage innebär ofta en mycket liten prisskillnad, så att provisionskostnader kan ta upp alla vinster och radera fördelarna med arbitrage. Arbitrage-programvaran har ofta mindre provisioner eftersom investeraren själv utför mycket av handeln. Att använda sådan mjukvara ökar därför andelen vinster från skiljedomar.
Arbitrage-programvara kan arbeta med olika typer av tillgångar, inklusive aktier, derivat som optioner, terminer och utländsk valuta. Den använder ofta ljud och visuella varningar för att låta en investerare veta när det finns en arbitrage-möjlighet. Om de involverade tillgångarna handlas i olika valutor kan arbitrage-programvaran ofta konvertera dem till en valuta för enklare analys.
Vissa leverantörer erbjuder programvara för sportarbitrage, men till skillnad från skiljedomar med andra tillgångar utgör sportarbitrage ofta spel. Det handlar om att ta de bästa tillgängliga oddsen på sportevenemang så att investeraren, oavsett utfallet, tjänar vinst. Många sådana system genererar aldrig den utlovade höga avkastningen och vissa sådana företag försvinner helt enkelt efter att ha samlat in olika avgifter.