Quels sont les actifs d'investissement?
Les actifs d'investissement sur les marchés financiers sont des titres conçus pour générer des bénéfices. Ils sont regroupés dans des catégories appelées classes d'actifs et peuvent être divisés en actions, obligations, produits de base et devises. Chaque classe d'actifs a tendance à réagir différemment à une information économique similaire et, par conséquent, en combinant plusieurs actifs d'investissement dans un portefeuille, une combinaison d'investissements détenus, un investisseur atténue l'exposition au risque. En plus d’être regroupés par grandes composantes financières, les actifs d’investissement peuvent être classés en fonction de caractéristiques détaillées, notamment les actions négociées dans un secteur similaire, tel que celui de l’énergie.
Il existe différents types d'actifs d'investissement, mais tous sont utilisés pour améliorer un portefeuille d'investissement. Les actions qui se négocient sur les marchés financiers appartiennent au groupe des actions, tandis que les obligations sont classées comme des investissements à revenu fixe. L'immobilier est un type d'actif dur parce qu'il s'agit d'un élément tangible, bien que certaines propriétés soient négociées en tant que valeur dans un indice appelé marché des titres de fiducie de placement immobilier. Les matières premières constituent une classe d'actifs globale sous laquelle divers actifs d'investissement sont négociés, notamment le pétrole, le gaz et les produits agricoles.
En combinant des catégories d'actifs non corrélées dans un portefeuille, un investisseur diversifie son exposition aux marchés. Les actifs non corrélés n’ont pas tendance à être synchronisés les uns avec les autres. Par exemple, si les actions chutent fortement, les matières premières ne suivront pas nécessairement, ce qui pourrait peut-être empêcher le portefeuille de subir des pertes plus importantes. Différentes classes d'actifs ont tendance à réagir différemment à la même actualité ou au même développement économique. En se diversifiant dans plusieurs classes d'actifs, un investisseur atténue les risques.
Outre les biens immobiliers, les actifs durables peuvent inclure d’autres produits tangibles. Cela peut inclure les stocks et les machines d'une entreprise de fabrication ou les réserves de pétrole et de gaz d'une entreprise d'énergie. Ces investissements sont répertoriés dans le bilan d’une entreprise, ce qui permet de comparer les actifs d’investissement d’une entreprise à ses passifs.
Les actifs en difficulté représentent une autre forme d’actifs d’investissement. Ces investissements sont créés par un certain nombre de scénarios. Ils peuvent être formés par la terre à partir d'une forclusion sur une résidence privée, de stocks d'entreprises en faillite ou même d'actions et d'obligations émises par une entreprise qui a été contrainte à la protection de la faillite. Étant donné que le détenteur ou le vendeur d’actifs en difficulté se trouve souvent dans une situation financière précaire, les actifs peuvent généralement être achetés par l’investisseur à un prix avantageux.
En période de ralentissement économique, les actifs en difficulté sont plus fréquents, car les entreprises risquent davantage de connaître des difficultés financières. Ces opportunités peuvent être difficiles à identifier pour un investisseur individuel et comportent des risques, car rien ne garantit que la valeur des actifs va rebondir. Les investisseurs peuvent s’adresser à un professionnel, tel qu’un gestionnaire de fonds communs de placement, qui se spécialise dans l’ajout d’actifs en difficulté dans un portefeuille aux fins de diversification.