Hva er inntektsfond?

Inntektsfond er aksjefond som fokuserer på å skaffe månedlig eller kvartalsvis inntekt for investoren. Andre typer aksjefond har en tendens til å fokusere på kapitalvekst i stedet for inntekt eller velge en kombinasjon av begge. Ofte investerer folk i inntektsfond med den hensikt å holde dem for regelmessig inntekt over en lengre periode i stedet for å selge aksjene sine i fremtiden.

Forståelse av verdipapirfond krever å få tak i hvordan verdipapirfond fungerer. Et aksjefond er i motsetning til en enkelt aksje- eller obligasjonsinvestering gjort av en enkeltinvestor. Det samler mange menneskers investeringer, og hver enkelt foretar en investering som bare utgjør en liten prosentandel av fondets eierandeler. Hvert aksjefond har en forvalter, som tar denne samlede investeringen og kjøper aksjer og obligasjoner med det; han kan også kjøpe andre typer verdipapirer.

Når en person investerer i et inntektsfond, får han en prosentandel av den totale inntekten. Disse midlene gjør det mulig for investorer å foreta en innledende investering på bare et par tusen amerikanske dollar eller mindre, men likevel nyte fordelene ved å eie en del av en veldig stor fondsportefølje. Ofte er kostnadene for deltakelse mindre enn å kjøpe mange forskjellige aksjer og obligasjoner. I tillegg kan investoren overlate sporing av fondets beholdning helt til aksjefondforvalteren.

Inntektsfond kategoriseres ofte som enten balanserte eller egenkapitalfond. Et balansert fond strever ofte for omtrent 50 prosent investering i aksjer og 50 prosent investering i obligasjoner. På den annen side har aksjeinntektsfond ofte utbyttebetalende aksjer som deres primære beholdning. Selv om disse typer inntektsfond kan ha forskjellige beholdninger, fokuserer begge på å generere og opprettholde et høyt nivå av nåværende inntekt og bevare kapital snarere enn kapitalvekst.

Når investorer sammenligner inntektsfond med pengemarked eller obligasjonsfond, kommer ofte inntektsfond fremover. De gir vanligvis høyere avkastning enn pengemarkeds- og obligasjonsfond. De er heller ikke ansett som veldig risikofylte, da de har en tendens til å investere i selskaper som både er etablerte og kredittverdige. Selskapene de velger å investere i, kan generelt regnes med å gi utbytte og rentebetalinger på en jevn basis. Imidlertid svinger prisene på andeler i inntektsfond rett sammen med rentene; de faller når rentene faller og stiger når de går opp.