Hva er en kvalifisert kontraktsdeltaker?

En kvalifisert kontraktsdeltaker er en enhet som har rett til unntak fra visse økonomiske forskrifter. Dette betyr vanligvis en organisasjon eller strukturert investeringsbasseng som en pensjonsplan, selv om personer med høyere nettoformue også kan kvalifisere seg. Disse unntakene gjør at kvalifiserte kontraktsdeltakere kan være involvert i handler og annen finansiell virksomhet som normalt ikke er tillatt i finansforskrifter på grunn av bekymring for risiko. Høyrisikoaktiviteter er sperret for publikum for å være bekymret for deres sikkerhet som investorer og markedsaktører.

Forskrift spesifiserer tydelig hvilke enheter som har rett til denne spesielle behandlingen i henhold til loven. Dette kan variere fra land til land, men inkluderer ofte forsikringsselskaper, store fond, banker og selskaper med betydelige eiendeler. Enheter som allerede er underlagt myndighetsregulering, som pensjonsfond, kvalifiserer også, fordi deres aktiviteter overvåkes av tilsynsmyndigheter for tegn på ulovlig eller farlig aktivitet, og det kan ikke være nødvendig å begrense nivået av markedsdeltakelse. Svært velstående mennesker kan også potensielt kvalifisere seg, avhengig av regionale forskrifter.

Investeringsledere, meglere og rådgivere kan bestemme om en klient er en kvalifisert kontraktsdeltaker i henhold til regulatoriske standarder. Hvis klienten oppfyller kriteriene, er flere økonomiske verktøy tilgjengelige for kundens bruk, noe som gir mulighet for et mangfold av investeringsaktiviteter. Disse kan omfatte komplekse høyrisikomuligheter som blokkhandel. Offentlighetsmedlemmer er spesielt sperret på grunn av bekymring for likviditet og sikkerhet; antakelsen med en kvalifisert kontraktsdeltaker er at foretaket kjenner risikoen og er komfortabel med å håndtere de tilhørende bekymringene.

Tilsynsmyndigheter overvåker handel og investeringsaktivitet, inkludert handler utført av kvalifiserte kontraktsdeltakere. Hvis de finner ut at et foretak ikke faktisk kvalifiserer for denne statusen, kan bøter og andre straffer bli endret. Disse er designet for å oppmuntre til falske påstander samt for å regulere meglere og andre som kan være involvert i å avgjøre om klienter kvalifiserer. Hvis de forfalsker dokumentasjon eller ikke forstår regelverket, kan dette sette deres kunder i fare.

I internasjonal handel kan dette bli et sammensatt emne. En enhet kan kvalifisere seg som en kvalifisert kontordeltaker i en nasjon og ikke en annen, noe som krever å gå gjennom etterforskningsprosessen igjen for å jobbe i utenlandske markeder. Rådgivere og meglere kan være i stand til å tilby assistanse til enheter som ønsker å være involvert i internasjonale markeder. Dette kan omfatte utvikling av dokumentasjon for å sende til en utenlandsk agent, forske på kvalifikasjoner og hjelpe selskaper med å bestemme hva de måtte trenge å gjøre for å bli betraktet som en kvalifisert kontraktsdeltaker.