O que é Due Diligence financeira?

Due diligence financeira é a ideia de que investidores e outros devem analisar as circunstâncias e os valores reais de um patrimônio ou investimento antes de fazer um acordo. Due diligence é um conceito que foi implementado e provou ser valioso para a comunidade financeira por quase um século. Segundo muitos especialistas, ele começou como uma maneira de ajudar a proteger os investidores, mas agora se tornou um padrão comum para quase qualquer tipo de investimento ou negociação comercial que inclua riscos.

A origem do termo due diligence financeira nos EUA pode ser rastreada até as ações da Securities and Exchange Commission dos EUA, um conselho regulador, na década de 1930. Originalmente, a due diligence era algo que potencialmente poderia absolver corretores ou gerentes de dinheiro de responsabilidades relacionadas a “não divulgações” ou coisas que não eram totalmente explicadas ao investidor. A idéia era que, se um corretor praticasse diligências financeiras precisas, ele ou ela não seria responsável por outras “incógnitas” acima e além do padrão crítico da pesquisa de pré-investimento.

Nos tempos modernos, a due diligence é algo que os especialistas recomendam para investidores individuais. Due diligence significa basicamente fazer sua própria pesquisa sobre os investimentos desejados. Com ferramentas on-line e outras tecnologias, é muito mais fácil para os investidores aprender mais sobre ações e outros investimentos antes da compra do que antes.

Um problema com a due diligence financeira está relacionado à volatilidade. Todo investimento tem seu próprio nível de risco e, sem uma boa pesquisa, o investidor pode ser incapaz de entender esse risco corretamente. Avaliar o risco é um grande negócio em Wall Street e na comunidade financeira como um todo. A devida diligência ajuda a garantir que os compradores e outras pessoas estejam na mesma página no momento de uma compra ou aquisição.

Outra questão que impulsiona a necessidade de due diligence tem a ver com o que muitos profissionais chamam de "transparência". Transparência é um termo frequentemente usado em referência ao governo, mas também é crítico para grandes empresas e instituições financeiras. A falta de transparência, por exemplo, por parte dos CEOs, que podem até levar adiante as descobertas de uma contabilidade interna defeituosa, levou muitos investidores a serem mais proativos em relação à due diligence, procurando garantir que todos os ativos e operações contidos na descrição de uma empresa ou departamento são precisos.

Uma constatação básica em due diligence é se um investimento realmente corresponde ao seu prospecto. O prospecto é imediatamente valioso para um potencial investidor. É um resumo do investimento e o que ele contém. Especialistas dizem que a due diligence ativa é frequentemente necessária para garantir que todas as informações nesta documentação sejam verdadeiras e sem embelezamento.