Vad är för- och nackdelarna med fasta insättningar?
Fasta insättningar, som alla investeringar, passar vissa investerare och är fel för andra. De ger stabilitet och garanterad avkastning. De låser dock också fonder, så de är dåliga val för investerare som vill bibehålla flexibiliteten i sina portföljer.
Insättare måste lämna sina medel på konton med fast insättning under en viss period. Insättningarna samlar ränta till en garanterad ränta. Räntorna är högre ju längre den erforderliga insättningsperioden eftersom längre insättningar gör att banken får mer flexibilitet i de investeringar som den gör. Banken lånar medel från insättare för att göra sina investeringar. Om det garanteras att insättaren inte tar ut medel under en viss tid kan den delta i långsiktiga lukrativa investeringar utan att vara rädd för oförutsedda uttag som skulle tvinga det till insolvens.
Många investerare tycker att dessa konton är attraktiva på grund av deras stabilitet. Om du investerar i en aktie kan den sjunka i värde så att du förlorar de initiala pengarna du investerade. Fasta insättningar skyddar mot det; du får alltid tillbaka kapitalet plus din garanterade ränta. Fasta insättningar är också en tillgång som investerare kan låna mot. Slutligen finns det vanligtvis mycket låga investeringskrav för fasta insättningar. Till och med en liten initial insättning kan börja samla ränta.
Fasta insättningar har emellertid nackdelar. Insättare kan inte ta ut medel under den fasta perioden, så de har ingen tillgång till dessa pengar i händelse av en nödsituation. Även om det är möjligt att låna mot det fasta insättningskontot, tvingas de sedan att betala ränta för att använda medel som de helt enkelt kunde ha dragit tillbaka från ett annat konto. Till skillnad från vissa andra klasser av investeringar har fasta insättningar inget skatteskydd, och ränta beskattas när de samlas på kontot. Inflationsrisk är också ett problem, eftersom hög inflation minskar den reala avkastningen på insättningen; i den miljön skulle en investerare vara bättre på att köpa ett inflationsskyddat instrument.
Ränterisk är ett stort problem för innehavarna av fasta insättningar. Denna risk är en faktor som kan vara en pro eller nackdel beroende på investeringsklimatet vid den tidpunkt då insättningen görs. Investeringsrisk är osäkerheten i framtida räntor; de kan gå upp eller ner, beroende på olika ekonomiska förhållanden. Fasta insättningar låses i en ränta som bestäms av de aktuella marknadsförhållandena. Om räntan förväntas sjunka, kan en fast insättning vara en bra idé, men om räntorna stiger kan den fasta insättningen bli olönsam.