Hvad er en likviditetsdækningsgrad?

Likviditetsdækningsgraden er en måling, der kræves af banker, så de kan opfylde kortsigtede finansielle forpligtelser. De fleste lande regulerer stærkt banker og andre finansielle institutioner gennem en centralbank eller anden kilde til love og krav. Likviditetsdækningsgraden skal dække kortvarige forstyrrelser i en banks normale aktiviteter. For eksempel kan en centralbank kræve et specifikt beløb af likvide aktiver i banker, så disse aktiver kan dække rigelige udtag på én gang. Denne dækning forhindrer banken i at være ude af stand til at opfylde disse forpligtelser og forhindrer også regeringen eller centralbanken i at skulle redde den.

Banker i de fleste økonomier behøver ikke at beholde alle de penge, de modtager fra indskud og andre kilder i deres kiste. En centralbank eller andre statslige forskrifter kræver kun, at en lille procentdel forbliver, hvor alle andre penge er tilgængelige for lån og andre økonomisk givende investeringer. Tidligere skabte dette problemer, da bankkørsler - hektiske perioder, hvor enkeltpersoner forsøger at trække alle deres penge ud af en bank - hurtigt udtømte kontante aktiver. Denne panik kan få det til at virke som om en bank svigter, selv når den er økonomisk bæredygtig, da dens penge placeres i mange typer investeringer. Likviditetsdækningsprocenten hjælper med at forhindre banker i at opleve disse vanskeligheder og andre gennem at bevare kontanter i institutionen.

Lande kan bruge et vilkårligt antal formler til at skabe en standard likviditetsgrad for banker og andre finansielle institutioner. For eksempel kan dækningsgraden i De Forenede Stater kræve kontante eller statsobligationer, der er tilstrækkelige til at imødekomme udtag eller andre behov i en periode på 30 dage. Banker og andre finansielle institutioner har muligvis kun brug for disse kontante og kortfristede obligationer til at dække alle indskud fra kunder på institutionen. Andre gange kan der være et andet tal, der er basisbeløbet for likviditetsdækningsprocenten, når det gælder mulige kontantudtræk. Igen har lande evnen til at designe deres egne krav til dette forhold baseret på den nuværende opstilling af dets finansielle eller kapitalmarkeder.

I nogle tilfælde er likviditetsdækningsgraden muligvis ikke i stand til at stoppe alle bankkurser eller massive udbetalinger på kort sigt. For eksempel, hvis en bank eller en anden finansiel institution har tilstrækkelig dækning til sine normale indskud, kan den muligvis mangle nok kontanter til lån, som andre institutioner kan kalde. Når en anden bank kalder et lån, kan manglen på kontanter være et særligt problem. I dette scenarie kan banker muligvis stadig have brug for en livline fra en centralbank for at imødekomme disse krav.