Was ist Basishandel?

Beim Basishandel geht es darum, die Extreme des Cash- und Futures-Marktes zu spielen. Als Arbitrage-Strategie, die die Implementierung einer Long-Cash-Position in Verbindung mit einer Short-Position im Terminkontrakt erfordert, besteht das Ziel des Basishandels darin, die mit dem Unternehmen erzielten Einnahmen zu maximieren und gleichzeitig die Ausgaben auf ein Minimum zu beschränken. Diese Art von Arbitrage-Position, die manchmal als Cash & Carry-Handel bezeichnet wird, birgt ein großes Potenzial, große Gewinne zu erzielen, wenn der Zeitpunkt stimmt.

Beim Basishandel geht es darum, die richtige Mischung zwischen dem Futures-Kontrakt und der mit dem Kontrakt verbundenen Bargeldbewegung zu finden. Dies bedeutet, dass das Aktivitätsniveau von Wertpapieren, das für die Strategie geeignet sein könnte, sehr genau untersucht wird. Sobald ein Wertpapier als guter Kandidat identifiziert wurde, beginnt der Kauf. Im Rahmen des Ansatzes wird der Deal mit einer Long-Cash-Position kombiniert, die mit einer Short-Position in den Futures abgeglichen wird. In gewissem Sinne ist es so, dass der Investor Bargeld kauft und es zum Termintermin befördert, wo es in den Kontrakt geliefert wird.

Neben der Positionierung des Einkaufs auf diese Weise ist es auch möglich, einen Verkauf auf dieselbe Weise zu positionieren. Auch hier beinhaltet der Basishandel die Kombination der Long-Cash-Position und der Short-Futures. Geld zur Finanzierung der Long-Position kann geliehen und zurückgezahlt werden, wobei die Investition als Sicherheit dient. Entscheidend ist, das Gleichgewicht zwischen Kauf und Verkauf zu wahren, damit die finanziellen Ressourcen optimal genutzt werden und die Gewinnchancen höher sind. Die besten Gewinne werden erzielt, wenn die Verkaufschance kurz vor dem Eintreffen des Futures-Datums besteht. Im Allgemeinen ermöglicht dies dem Anleger, einen schönen Gewinn zu erzielen und das Prinzip zu übernehmen und es in einen anderen Trade zu reinvestieren, der unter Verwendung des grundlegenden Ansatzes des Basishandels erstellt wird.

Sowohl beim Kauf als auch beim Verkauf muss der Position von Futures besondere Aufmerksamkeit geschenkt werden. Wenn Sie die Geschichte der Bewegung der Futures nicht verstehen, kann dies dazu führen, dass Sie die falsche Investition wählen und den Prozess entgleisen, bevor er überhaupt in Gang kommt. Dies könnte auch dazu führen, dass die zur Verwaltung der Long-Position aufgenommenen Mittel nicht mehr durch den Gewinn aus dem Unternehmen gedeckt werden. Die Verfolgung von Futures-Aktivitäten ist für den erfolgreichen Einsatz einer Basishandel-Technik unerlässlich.