Was ist ein Blue Sheet?
Ein Blue Sheet ist ein Bericht, der von einer Clearing-Firma gesendet wird, um der Securities and Exchange Commission (SEC) Informationen über ihre Aktivitäten zur Verfügung zu stellen. Diese Dokumente werden auf Anfrage von der SEC versandt und werden auch von anderen Aufsichtsbehörden zur Überwachung der Handelsaktivitäten verwendet. Das Versäumnis, ein Blue Sheet auf Anfrage zu versenden, kann rechtliche Sanktionen nach sich ziehen, da von den an den Finanzmärkten beteiligten Unternehmen erwartet wird, dass sie die aufsichtsrechtlichen Bestimmungen einhalten, die die Überwachung, Regulierung und Anlegersicherheit erleichtern sollen.
Bis in die späten 1980er Jahre wurde diese Dokumentation auf wörtlich blauen Blättern gesendet, in denen der Name erläutert wurde. Mit dem Aufkommen der elektronischen Ablagetechniken begannen die Unternehmen, auf elektronische Blue Sheets umzusteigen, und heute ist die elektronische Ablage die bevorzugte Methode. Die SEC kann elektronische Einreichungen sofort empfangen, und die Einreichungen sind mit ihren Datenbanken kompatibel, sodass sie schnell gespeichert werden können und mit früheren Einreichungen und Einreichungen anderer Unternehmen in Bezug gesetzt werden können. Dies erleichtert den schnellen Austausch genauer Informationen.
Auf dem blauen Blatt gibt das Unternehmen Auskunft über die Namen der von dem Unternehmen gehandelten Wertpapiere sowie über das Datum des Handels und die Preise, zu denen der Handel ausgeführt wurde. Der Umfang jeder Transaktion muss zusammen mit den Namen der beteiligten Parteien angegeben werden. Diese Informationen sollten der Clearing-Firma in ihren eigenen Aufzeichnungen zur Verfügung stehen. Wenn dies nicht der Fall ist, deutet dies darauf hin, dass die Firma Schwierigkeiten mit der Führung von Aufzeichnungen und der Transaktionsüberwachung hat, ein Indikator für ein Problem mit der Geschäftsführung und den Verfahren der Firma.
Die SEC kann ein Blue Sheet auf Anzeichen von Unregelmäßigkeiten oder besorgniserregenden Transaktionen untersuchen. Es kann auch mit anderen öffentlichen Einreichungen verglichen werden, um Konten verschiedener Transaktionen abzugleichen. Wenn die SEC-Aufsichtsbehörden Bedenken bezüglich einer Transaktion haben, können sie Ermittlungen einleiten, um mehr über die Transaktion und die beteiligten Parteien zu erfahren. Beispielsweise kann das Blue Sheet eines Clearing-Unternehmens Hinweise auf Insider-Geschäfte oder andere betrügerische Handelsaktivitäten enthalten.
Von Aufsichtsbehörden wie der SEC wird erwartet, dass sie die Finanzmärkte überwachen, um sie für die am Handel mit Wertpapieren und anderen Finanzprodukten Beteiligten sicher zu machen. Darüber hinaus dient ihre Überwachung dem Schutz der gesamten Wirtschaft, da Probleme mit dem Handel und anderen Finanzaktivitäten zu größeren wirtschaftlichen Problemen führen können. Beispielsweise kann ein krachendes Unternehmen Investoren in Panik versetzen, was zu wirtschaftlichen Turbulenzen und nachfolgenden Problemen für Menschen führt, die nicht unbedingt direkt am Finanzmarkt beteiligt sind.