負債投資とは何ですか？

負債投資とは、企業への投資手段として、債券発行または社債の取得を伴うあらゆるタイプの金融機会です。 このタイプの投資活動は、その会社が発行した株式の購入を選択する代わりになり、通常わずかに異なる方法で利益を生み出します。 すべての投資オプションと同様に、負債投資にはある程度のリスクが伴いますが、このアプローチは他の多くの戦略よりも変動が少ないと考えられています。

債券投資の特徴の1つは、投資家が会社に実質的に融資を行っており、その融資が最終的に利息で返済されることを期待していることです。 たとえば、会社が発行した債券を購入すると、通常、債券が完全に満期になると、投資家は元の総投資額を受け取るだけでなく、もう少し多くも受け取ることになります。 これは普通株または優先株の株式の購入とは異なります。これらの株式の価値が常に元の購入価格を下回る可能性があり、損失を相殺する配当がほとんどまたはまったくないためです。

負債投資のこの側面は、投資家にとってリターンを生み出すこの特定のアプローチのリスクを軽減する傾向があります。 債券や社債の発行者が、少なくとも投資家によって支払われた元の購入価格をカバーする何らかの保険を確保することは珍しいことではありません。義務。 負債投資に適用されるレートは通常、投資家が想定するリスクの程度を考慮して公平であるため、このアプローチは、ポートフォリオ内のよりリスクの高いベンチャーとバランスを取るために比較的安全な投資を必要とする投資家にとって十分に考慮する価値があります。

負債投資は他の多くの種類の投資よりも安全ですが、ある程度のリスクが存在することに留意することが重要です。 発行者が予期しない緊急事態が発生した場合に投資家への払い戻しを支援するために何らかの保険保護を確保したとしても、その補償は全額を決済する場合としない場合があります。 さらに、債券が問題を早期に呼び出すことができるように構成されている場合、投資家はベンチャーの利益を大幅に減らすことができ、その間、より有利で等しく安全な投資を見逃す可能性があります。 このため、投資家は、リターンを予測する際に負債投資について何も仮定しないでください。しかし、発行者の事業の失敗または債券発行自体の早期要請のいずれかから生じる利益を判断するために時間をかけます。