Wat is een stochastische oscillator?
Een stochastische oscillator is een soort momentumindicator die wordt gebruikt in de technische analyse van effectenhandel. Stochastische oscillators zijn ontwikkeld en geavanceerd in de jaren 1950 door Dr. George Lane van het beursvennootschap EF Hutton & Co. en zijn sindsdien een van de primaire analysehulpmiddelen die wereldwijd door effectenhandelaren worden gebruikt. Handig voor het voorspellen van omkeringen en omkeringen, worden stochastiek meestal gebruikt in combinatie met een arsenaal aan andere tools waarover de technische handelaar beschikt, zoals cycli, Fibonacci-retracements en Elliot Wave Theory.
Volgens George Lane zelf kan het basisconcept achter de stochastische oscillator worden begrepen door een raket de lucht in te visualiseren: "voordat hij kan dalen, moet hij vertragen. Momentum verandert altijd van richting voor prijs." Zo meten stochastiek het momentum van de prijs. Omdat effecten in de loop van de tijd binnen een bepaald bereik worden verhandeld, is de standaardinstelling voor de stochastische oscillator 14 perioden, ongeacht of het perioden uren, dagen, weken of maanden zijn. Door de oscillator in te stellen voor een bepaalde afgelopen periode, zoals 14 dagen tot heden, kan de gebruiker vervolgens een redelijke veronderstelling maken over het gedrag van de markt in de nabije toekomst. Vanwege de neiging van sommige effecten om op korte termijn onregelmatig te handelen, moet de gebruiker er rekening mee houden dat de oscillator afvlakt naarmate het ingestelde tijdsbestek langer duurt.
De formule waarmee de stochastische oscillator wordt berekend, is als volgt:% K = 100 [(C - L14) / (H14 - L14)]. In de formule vertegenwoordigt C de meest recente slotkoers, is L14 de laagste prijs van de voorgaande 14 sessies en is H14 de duurste transactie uit dezelfde periode van 14 dagen. Een% D kan worden berekend door een voortschrijdend gemiddelde over 3 periodes van% K te nemen. De weergave van de kaart gebeurt via twee lijnen die% K en% D voorstellen, waarbij een derde lijn vaak wordt gebruikt voor een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde. Interpretatie van de bewegingen van lijnen% K en% D draaien om hun convergentie en divergentie. Door de patronen van cross-over van de twee lijnen te noteren, en in combinatie met andere analyse-instrumenten, kan de chartist een weloverwogen beslissing nemen over marktbewegingen en zo nodig een bearish of bullish positie innemen.
De stochastische oscillator is ook een goede indicator om te gebruiken bij het bepalen van overbought en oververkochte niveaus. Bekend als een "gebonden oscillator", werkt deze indicator altijd binnen een bereik van 0 tot 100. Traditioneel worden overbought- en oversold-niveaus ingesteld op 80 en 20. Wanneer de beveiliging gedurende zijn vooraf bepaalde bereik boven 80 handelt, is het overbought, een bearish indicatie dat dit de marker kan zijn voor een ommekeer. Evenzo geeft handel onder de 20 een oververkochte voorwaarde aan die aangeeft dat het tijd is om te kopen. Er moet echter worden opgemerkt dat deze indicatoren zorgvuldig moeten worden gebruikt, omdat een markt met een sterke neerwaartse of opwaartse trend in feite niet bearish of bullish kan zijn, maar een langere neerwaartse of opwaartse piek aangeeft.