Hva er kvalitativ analyse innen finans?
Kvalitativ analyse er praksisen med å analysere noe basert på subjektive metoder bortsett fra fakta- eller statistiske data. Når det gjelder finans, fokuserer denne typen analyser på å måle potensielle investeringer basert på noe bortsett fra rått antall. Mange typer strategier kan være involvert i kvalitativ analyse, inkludert å studere et selskaps ledelse, analysere markedsføringsprogrammer eller bedømme kraften til et bestemt selskaps merkevare, bare for å nevne noen. Investorer kan bruke magefølelsen de får fra denne informasjonen sammen med tallene for å ta en informert beslutning om en potensiell investering.
Det er en tilsynelatende uendelig mengde statistiske data som kan oppnås ved å studere et selskaps balanse eller tidligere aksjeutvikling, sammen med nyttige forholdstall om selskapets gjelds- og egenkapitalnivå som måler økonomisk styrke. Men disse tallene kan til tider være misvisende hvis de tas til pålydende, og det kan være problematisk å følge dem blindt. Kvalitativ analyse dreier seg om aspektene ved en virksomhet som ikke kan måles med antall, men som fremdeles har en tydelig innvirkning på om virksomheten vil trives eller mislykkes i det rådende økonomiske miljøet.
Som et eksempel på en statistisk forskjell som viser nødvendigheten av en slik analyse, kan du forestille deg et nytt selskap som aggressivt prøver å markedsføre produktet. Denne markedsføringen kan være dyr, og som et resultat kan statistiske data som måler selskapets gjeld se ganske urovekkende ut. Likevel, hvis denne markedsføringsstrategien klarer å hekte en stor del av befolkningen, er det sannsynlig at selskapet skyldes en dramatisk oppgang. Bare kvalitativ analyse av strategien kunne avsløre dette selskapet for å være en så lønnsom investeringsmulighet.
En av de vanligste metodene for økonomisk kvalitativ analyse er grundig inspeksjon av ledelsen i et bestemt selskap. For eksempel kan et selskap som sliter på papir være i stand til å ansette ledelseskandidater med velprøvde merittliste hos andre selskaper. Det er også avgjørende å vite hvordan denne ledelsen foretrekker å gjøre forretninger, fordi de sannsynligvis vil implementere sin spesielle stil ved ankomst.
Merkekvalitet er et annet populært verktøy for deg som ønsker å utøve kvalitativ analyse. Et selskap som har hatt påvist suksess i fortiden og er et pålitelig navn i sin spesielle bransje, er mer sannsynlig å trekke seg ut av urolige tider enn et uten slik historie. I tillegg er det å vite konkurransen en bestemt virksomhet står overfor, være nødvendig for å bestemme potensialet. Hvis en virksomhet har mange positive ting for seg, men inngår i en næring fylt med veletablerte navn, står den fortsatt overfor en oppoverbakke kamp for å lykkes.