Hva er en gebyrbasert investering?
En gebyrbasert investering er en type økonomisk mulighet som strukturerer kompensasjonen til finansrådgiveren basert på eiendelene som er i klienten, i stedet for en provisjon som blir samlet inn på hver transaksjon utført på vegne av den investoren. Avhengig av de økonomiske forholdene til investoren, kan en kompensasjon av denne planen være betydelig mer kostnadseffektiv enn den mer tradisjonelle kommisjonstilnærmingen. Som et ekstra insentiv er det mye mindre potensial for meglere eller forhandlere å engasjere seg i det som er kjent som churning, hvis kompensasjonen er basert på verdien av klientens eiendeler i stedet for antall utførte handler.
Med en avgiftsbasert investeringstilnærming vil betingelsene be megleren eller rådgiveren motta kompensasjon som utgjør en bestemt prosentandel av klientens eiendeler som forvaltes på investeringskontoen. Denne tilnærmingen oppfordrer megleren til å jobbe med måter å sikre investeringer som til slutt kommer kunden til gode og gjør det mulig for den megleren å tjene mer på den økte formuen til den klienten. Siden fokuset er å finne og sikre de beste eiendelene og mindre på å bruke intrikate kjøp / salgstrategier som involverer flere transaksjoner, vil rådgiveren ønsker å hjelpe kunden med å velge beholdninger som holder investeringskontoen jevnlig økende i verdi.
Den økonomiske fordelen med en avgiftsbasert investeringsstrategi strekker seg både til klienten og megleren eller rådgiveren. Klienter vil ofte oppleve at meglere fokuserer mer på handler som sannsynligvis vil fortsette å generere inntekter på lang sikt, en faktor som bidrar til å styrke de finansielle stillingene til disse kundene. Meglere på sin side kan delta i aktiviteter som trinnvis øker verdien av kundens konto, noe som igjen betyr gjennomgående større erstatning.
En annen viktig fordel med den avgiftsbaserte investeringstilnærmingen er at den bidrar til å minimere potensialet for det som kalles churning. Churning er en etisk tvilsom praksis der en rådgiver kontinuerlig foretar transaksjoner på vegne av klienten for å øke oppdraget og tjene noe på hver av transaksjonene som er plassert. Denne typen overhandel kan undergrave forholdet mellom en megler og klienten, og samtidig begrense avkastningen som klienten mottar. Siden en avgiftsbasert investeringstilnærming betyr at megleren ikke tjener mer med mindre verdien av investeringskontoen øker, er det ingen grunn til å delta i en serie handler som ikke egentlig er nødvendige eller i klientens beste.