Co to jest wymóg kapitału obrotowego?

Wymóg dotyczący kapitału obrotowego to minimalna ilość zasobów, których firma potrzebuje, aby skutecznie pokryć zwykłe koszty i wydatki niezbędne do prowadzenia działalności. Ponieważ potrzeby kapitałowe każdej firmy będą nieco inne, nie ma idealnej ilości kapitału obrotowego, która byłaby powszechnie stosowana dla wszystkich firm, a nawet firm działających w tej samej branży. Mimo to nowe firmy mogą dowiedzieć się, jakiego rodzaju wymagania będą musiały działać na danych poziomach, badając koszty i wydatki związane z innymi korporacjami zaangażowanymi w podobne operacje.

Podstawowa formuła określania kapitału obrotowego obejmuje tylko dwa czynniki. Po pierwsze, konieczne jest zdefiniowanie bieżących aktywów płynnych posiadanych przez firmę. Może się to nieco różnić od ogólnych aktywów, ponieważ nacisk kładziony jest na te zasoby, które można szybko i łatwo przekształcić w gotówkę. Płynnymi aktywami mogą być takie zasoby, jak zaległe saldo należności bieżących, nieruchomość, która nie jest bezpośrednio wykorzystywana w prowadzeniu działalności oraz salda na różnych rachunkach operacyjnych.

Bieżące zobowiązania korporacji również muszą zostać określone. Dotyczy to zarówno zobowiązań krótkoterminowych, takich jak zwykłe i ogólne miesięczne koszty operacyjne, a także wszelkich długów długoterminowych. Odejmując zobowiązania od aktywów płynnych, można ustalić bieżące zapotrzebowanie na kapitał obrotowy.

Ogólną ideą jest zapewnienie wystarczających przychodów, aby pokryć podstawowe operacje korporacji i pozwolić na generowanie dodatkowych przychodów w przyszłości. Firmy mogą działać z ujemnym kapitałem obrotowym, opartym na długu długoterminowym, i niekoniecznie oznacza to, że firma ma kłopoty finansowe. Jednak obliczenie aktualnego zapotrzebowania na kapitał obrotowy co najmniej raz na kwartał pozwoli firmie dostrzec trendy, które mogą wskazywać na problemy. Na przykład, jeśli wymaganie wykaże wyższy ujemny wskaźnik z poprzednich okresów, nawet pomimo zmniejszenia zadłużenia długoterminowego, może to wskazywać na problem ze zmniejszoną sprzedażą, niższymi zarobkami lub innymi czynnikami.